报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [8] 报告的核心观点 - 24H1 销量高增,净利率保持高位超预期 [6] - 订单销量大幅增长,ASP保持提升 [7] - 净利率持续提升,税率有所增加 [7] 公司基本情况 - 最新收盘价55.88元,总市值652亿元 [4] - 资产负债率22.3%,市盈率20.39倍 [4] - 第一大股东为俊耀集团有限公司 [4] 盈利预测 - 预计24年-26年归母净利润分别为38.8亿元/44.6亿元/51.3亿元,对应PE为17倍/15倍/13倍 [8]