报告公司投资评级 - 齐鲁银行的投资评级为"增持" [2] 报告的核心观点 - 齐鲁银行持续扩表,资产规模增长较快,2024年上半年资产总额同比增长17.7% [7] - 2024年上半年,齐鲁银行实现归母净利润23.47亿元,同比增长16.98%,业绩能力突出 [8] - 齐鲁银行不良率持续下降,2024年上半年不良贷款率为1.24%,较上年末下降2BP,拨备覆盖率提升至309.25% [9] - 预计2024-2026年齐鲁银行归母净利润增速分别为14.2%、16.4%、17.7% [12] 财务指标总结 - 2024年上半年,齐鲁银行实现营业收入64.12亿元,同比增长5.53% [6] - 2024年上半年,齐鲁银行实现归母净利润23.47亿元,同比增长16.98% [6] - 2024年上半年,齐鲁银行加权平均净资产收益率为12.66%,较去年同期提升0.03个百分点 [8] - 2023年,齐鲁银行分红比例为26.7%,较2022年末提升1.2个百分点 [8] - 截至2024年上半年末,齐鲁银行核心一级资本充足率为10.46%,一级资本充足率为12.74% [30]