报告公司投资评级 - 报告维持台积电"买入"评级 [9] 报告的核心观点 - 台积电2024Q2业绩超预期,上调全年收入指引 [1][2] - 高性能计算收入占比首超50%,AI需求强劲 [3][8] - 先进制程占比持续提升,N2技术推进 [5][6] - 资本开支提速,主要用于先进制程和先进封装 [7] - 预计2024-2026年收入和净利润保持高增长 [9] 分业务表现总结 - 高性能计算业务占比持续提升,收入增长强劲 [3] - 智能手机业务受季节性影响有所下滑 [3] - IoT、汽车和数字消费电子业务增速放缓 [3] 财务数据总结 - 2024年全年收入预计增长约29%至2.78万亿新台币 [9] - 2024年净利润预计增长约30%至1.09万亿新台币 [9] - 毛利率预计维持在53%以上的较高水平 [6]