UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-K (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number 001-40999 Finward Bancorp (Exact name of registrant as specified in its charter) Indiana 35-1927981 (State or other jurisdiction of (I.R. ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ Quarterly report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934. For the quarterly period ended September 30, 2023 or ☐ Transition report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934. For the transition period from ______ to ______ Commission File Number: 0-26128 Finward Bancorp (Exact name of registrant as specified in its charter) Indiana 35-1927981 (State or oth ...

收购及贷款情况 - 2022年12月31日，Bancorp完成了对Royal Financial, Inc.的收购，收购金额约为5670万美元[23] - 收购后，Bancorp发行了795,423股普通股，并支付了约1870万美元的现金[23] - Bancorp的股价为47.75美元/股，收购的暗示估值约为5670万美元[23] - RYFL收购后，Bancorp的总贷款额为4.567亿美元[25] - 2023年6月30日，总贷款应收款项为1,529,783千美元，较2022年同期增长约4.9%[44] - 2023年6月30日，住宅房地产贷款总额为473,315千美元，较2022年同期增长约1.5%[44] - 2023年6月30日，商业房地产贷款总额为501,759千美元，较2022年同期增长约0.9%[44] - 2023年6月30日，建筑和土地开发贷款总额为123,655千美元，较2022年同期增长约1.6%[44] - 2023年6月30日，多户家庭贷款总额为240,647千美元，较2022年同期增长约1.7%[44] - 2023年6月30日，商业业务贷款总额为95,796千美元，较2022年同期增长约1.4%[44] - 2023年6月30日，制造房屋贷款总额为32,669千美元，较2022年同期增长约4.8%[45] - 2023年6月30日，政府贷款总额为10,646千美元，较2022年同期增长约5.2%[45] 贷款评级系统 - 公司设立了标准的贷款评级系统，包括1-6级，特别提及和次级等级，以协助管理和审查贷款组合[46] - 贷款评级系统中，1级为最高质量，10级为最低质量，特别提及资产需要公司密切关注，次级资产风险较高[47][48][49][50][51][52][53][54][55][56][57][58][59][60][61][62][63] 资产及负债情况 - 2023年6月30日，暂时受损证券总价值为367,472千美元，占投资组合总额的99.8%[29] - 2023年6月30日，抵押债务证券中有173千美元的减值，直到证券到期才能收回[31] - 2023年6月30日，未支付的商业房地产投资余额为2,448千美元，平均利息为220千美元[76] - 2023年6月30日，商业贷款的应计利息应收总额为5.3百万美元，不计入信用损失估计[76] - 2023年6月30日，现金及现金等价物的账面价值和估计公允价值相近[96] 贷款类型及风险 - 私人抵押保险通常要求在超过房产价值80%的贷款中，保险金额足以将银行的风险降低到房产购买价格或评估价值的80%以下[34] - 固定利率贷款目前通常符合Freddie Mac购买的贷款指南，贷款利率根据二级市场收益要求和当地市场条件确定[35] - 调整利率抵押贷款包括每年重新定价或“迷你固定”产品，成功推广取决于贷款需求、利率波动、公众接受程度和竞争对手提供的条件[36] - 商业房地产贷款通常最高可达房产评估价值的80%，这些贷款通常是可调利率的，贷款期限为15至25年，超过15年的分期贷款通常有气球特性，要求在贷款日期后七至十年内全额偿还[37] - 商业房地产贷款的风险较高，但公司通过多种方式努力降低风险，包括考虑项目的可行性、借款人和承租人的财务实力、借款人的管理能力、项目的位置和经济环境[38] - 用于商业物业建设的贷款通常位于允许进行实地检查和定期审查业务记录的区域，这些项目通常涉及银行的现有客户或根据银行的贷款标准进行核准[39] - 商业建筑贷款通常不超过房产评估价值的80%，这些贷款通常为期不超过两年或占用日期，以及商业贷款关系的基本考虑因素包括经济因素、监管要求和货币市场条件[40] - 公司的商业信贷扩展基于良好的信用分析，优先考虑抵押贷款、通用机械和设备担保的贷款、由商业资产担保的短期工作资本贷款、拥有足够资产净值和房地产担保的短期贷款以及已建立还款来源的无担保贷款[41] - 公司向个人提供用于个人、家庭或家庭用途的消费者贷款，这些贷款要么有足够的抵押品担保，要么是无担保的，消费者贷款计划包括固定利率和浮动利率产品[42]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ Quarterly report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934. For the quarterly period ended March 31, 2023 or ☐ Transition report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934. For the transition period from ______ to ______ Commission File Number: 0-26128 Finward Bancorp (Exact name of registrant as specified in its charter) Indiana 35-1927981 (State or other j ...

公司产品 - 公司产品包括住宅抵押贷款、建筑贷款、商业房地产贷款、消费者贷款、商业贷款和政府贷款[15] 贷款情况 - 2022年底，房地产抵押贷款总额为1,369,944千美元，较2021年增长72.2%[17] - 2022年，调整利率产品占总抵押贷款发放量的35.8%[22] - 商业房地产贷款通常最高可达房产评估价值的80%[24] - 公司提供的消费者贷款产品包括固定利率和浮动利率产品[25] - 公司的不良资产占总资产的比例在2022年达到0.94%[28] - 公司的贷款损失准备金占总贷款的比例在2022年为0.85%[32] - 公司的不良贷款主要集中在住宅、商业和多户住宅领域[33] 投资组合 - 公司的投资组合主要包括美国政府机构债券、抵押支持证券和市政债券[34] - 2022年底，银行的投资组合总额为3.709亿美元[35] - 2022年底，美国政府支持机构的可供出售证券为7,625千美元[35] - 2022年底，市政债券的可供出售证券为22.7718亿美元[35] - 2022年底，信托优先证券的可供出售证券为1,048千美元[35] - 2022年底，信托优先证券的固定利率借款为1.2亿美元[40] 财务情况 - 2022年末，总股东权益占总资产比例为6.59%[42] - 2022年末，总利息收入为6.7149亿美元[43] - 2022年末，利息收入最高的是房地产抵押贷款，为5.4522亿美元[43] - 2022年末，利息支出最高的是证书存款，为9.73亿美元[43] - 2022年，银行的利息收入总额增加了21,380,000美元，其中主要是由于贷款应收账款增加了20,560,000美元[44] - 银行的利息支出总额增加了2,806,000美元，主要是由于存款证书增加了358,000美元[44] - 银行的净利息收入增加了18,574,000美元[44] 市场情况 - 银行的主要市场为印第安纳州的Lake和Porter Counties以及伊利诺伊州的Cook County，约92%的业务活动在该地区进行[46] - 银行在主要市场面临来自商业银行、储蓄协会、信用合作社等机构的竞争，尤其在高利率时期，还会受到来自互惠基金等金融服务公司的竞争[46] 员工情况 - 银行拥有281名全职员工和45名兼职员工，员工不受集体谈判协议约束[47] - 银行认为其员工关系良好，管理层包括六名高管，没有其他员工[48] 监管要求 - 银行作为银行控股公司受到联邦储备委员会的监管，必须提供足够的资金支持给子公司银行[49] - 银行必须符合联邦储备委员会规定的最低资本标准，包括普通股Tier 1资本与风险资产比率、Tier 1资本与风险资产比率、总资本与风险资产比率和Tier 1资本与总资产杠杆比率[52] - 银行在2022年12月31日符合所有适用的资本充足要求[55] 税务情况 - 2022年，银行受印第安纳州金融机构税（FIT）的影响，税率为5.0%，2023年及以后税率将为4.9%[70] - 2022年底，银行合并总递延税资产为3270万美元，总递延税负债为350万美元，合并净递延税资产为2920万美元[71] 其他 - 银行是印第安纳州联邦住房贷款银行的成员，该银行是十一家地区性联邦住房贷款银行之一[61] - 银行在2022年持有印第安纳州联邦住房贷款银行的股票，获得了约84,000美元的股息收入[62] - 股票的Common Stock已在SEC下注册，银行受到证券交易法案的定期报告、代理征求、内幕交易限制等要求的约束[66]