电子半导体行业观点 - 台积电月度营收持续高增长,5月同比增长30%,受益于AI需求旺盛带动GPU、ASIC等芯片需求 [1][2] - 联发科5月营收同比增长33.5%,手机厂商积极备货,全球半导体出口恢复良好 [2] - 苹果发布新一代AI操作系统,支持自然语言理解、跨APP协作等新功能,有助于iPhone等硬件的换机需求 [3][4] 传媒互联网行业观点 - 苹果在WWDC强调了隐私保护、屏幕内容感知等技术,有利于未来AI应用的定制化发展 [6][7] - 未来AI应用可能向操作系统集中流量入口,其他APP可能沦为附属品,互联网价值链将重新分配 [8][9][10][11] - AI应用未来可能更注重功能性突破,而非流量属性,有利于专注垂类领域的应用 [12][13] 通信行业观点 - 英伟达在AI大会上推出以太网交换机,意味着商用进程加快,有利于国内光模块和交换机企业 [14][15][16] - 新型LPO光模块有望大规模应用于AI推理端,传统光模块出货也有望持续增长 [16][17][18] - 交换机企业有望受益于AI带来的新需求,国产交换机企业出海逻辑有望打开 [19][20] 计算机行业观点 - 关注政府和重点行业信创领域,存在基本面改善和反转可能性 [22][23][24][25] - 关注交通信息化领域,如车路云V2X等,有望带来相关设备和软件需求 [24][25] - 关注工业软件、AI应用等相对景气较好的领域,以及金融科技等新兴领域 [26][27]