一、政治局会议亮点 会议介绍了全面深化改革、房地产相关措辞变化以及政策的连续性。 强调了全面深化改革的必要性和方法论，特别提到长三角一体化，长三角四个省市占全国 GDP的1/4. 提出财政政策要加快落地，早发行超长期特别国债，加快专项债使用进度，预计二季度广义 财政支出将提升。 货币政策方面提及要灵活运用利率和存款准备金率等政策工具，预示降息降准有空间。 二、房地产政策动向 提出统筹研究消化存量房产和优化增量住房政策措施，盘活存量闲置房产。 央行实施了一项1000亿租赁住房贷款支持计划，支持郑州等8个试点城市购买存量房以用 于保租房。 央行提供了多项金融工具，如住房租赁团体购房贷款计划和房地产以旧换新政策，促进存量 房产的消化和增量房产的供给.。 河北、贵州等地区在2022年有计划购买存量商品房用于保租房建设。 三、资本市场走势 外资对国内股市和债市情绪回暖，资金增仓A股和债市，港股表现良好。 预计市场将延续强势走势，市场反映出对现有政策支持和经济数据边际改善的预期 四、经济与盈利预期 季度GDP公布后，投资者对政策潜在发力空间存在担忧。 季报前，经济预期上修，但上市公司盈利预期并未明显改变，甚至在4月前出现 ...