财务数据和关键指标变化 - 2024年第三季度产品、服务和其他收入为4000万美元，2023年第三季度为5570万美元保险收入2024年第三季度为1680万美元，较2023年第三季度的3470万美元下降52% [40] - 2024年第三季度非GAAP毛利润为1300万美元，非GAAP毛利率为33%，2023年第三季度非GAAP毛利润为1810万美元，毛利率为32%非GAAP运营费用2024年第三季度为6240万美元，较2023年第三季度的9090万美元下降31%，较2024年第二季度下降12% [45][46] - 2024年第三季度非GAAP净亏损为4600万美元，每股0.17美元，2023年第三季度非GAAP净亏损为6790万美元，每股0.27美元 [47] - 2024年第三季度末，公司拥有4.71亿美元的无限制现金和投资，2023年12月31日为6.314亿美元库存余额2024年第三季度降至6570万美元，应收账款2024年第三季度降至2940万美元 [48] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2024年第三季度总营收较2024年第二季度增长11%，仪器、耗材和服务营收均有连续增长总长读测序系统数量季度环比增长，第三季度包含22套Revio系统和5套Sequel IIe系统 [23] - 2024年第三季度耗材营收为1850万美元，较2023年第三季度增长10%，较2024年第二季度增长8%Revio平台的年化拉动收入约为25.5万美元，与过去几个季度持平 [24] - 2024年第三季度服务和其他营收为470万美元，较2023年第三季度的410万美元有所增长 [42] - Onso系统在2024年第三季度出货量创纪录，其中三分之二为新客户 [36] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区2024年第三季度营收为2010万美元，较2023年第三季度下降31%亚太地区2024年第三季度营收为1080万美元，较2023年第三季度下降32%EMEA地区2024年第三季度营收为910万美元，较2023年第三季度下降17% [43][44] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略是创建一套具有端到端解决方案的平台，Revio和Vega的推出显著扩大了公司的潜在市场 [10][17] - 尽管宏观环境困难，但公司业务有恢复增长的积极迹象，公司致力于在2026年底前实现现金流为正 [10][12] - 公司将继续开发新平台，包括高通量短读平台和超高通量长读平台，以扩大产品组合并推动收入增长 [57] - 公司注重提高毛利率和推动制造效率，降低非GAAP运营费用，优化资本结构并建立长期可持续业务 [58][59][60] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观环境仍然困难，客户资本支出预算受到挑战，销售周期延长，但公司业务已出现积极信号，有望在2025年及以后恢复增长 [10] - 公司对Vega的市场前景充满信心，预计将吸引更多客户，对Revio的销售不会产生重大影响，同时也将推动服务提供商降低价格，增加市场需求 [67][72] - 公司预计2025年将在耗材、毛利率、运营费用等方面取得进一步改善，从而实现业务增长和现金流转正 [86][89][90] 其他重要信息 - 首席财务官Susan Kim将于12月离职，公司将立即寻找全职替代者 [38] - 公司与SoftBank签署了票据交换协议，预计将减少2.59亿美元的未偿票据，延长债务期限18个月，增强公司财务灵活性 [49][50] 问答环节所有的提问和回答 问题: 客户对SpaRC成本与长读长提供的额外分辨率的权衡有何反馈，降低DNA输入要求带来多大机会 - 反馈非常好，500美元的定价能推动更多项目开展，降低DNA输入要求可能会带来数百万样本的潜在机会 [63][64] 问题: Vega的最大理论拉动收入是否约为30万美元，小实验室对在内部进行长读长测序的需求如何 - Vega的最大理论拉动收入约为25万美元左右，Vega的推出将对服务提供商产生一定压力，但长期来看将增加市场需求 [68] 问题: Vega和Revio之间是否存在重叠和潜在的相互竞争，如何看待债务交换对公司的影响 - 两者在经济和通量方面有足够的差异，不会出现大量的相互竞争，债务交换减少了债务负担，延长了债务期限，增强了公司的灵活性 [72][74][76] 问题: Vega的采用增长是否与Onso类似，是否有被压抑的需求，Vega对毛利率的贡献是从推出时还是规模扩大时开始 - 制造增长更接近Revio，早期出货的单位毛利率可能较低，但从全年来看将对毛利率有积极贡献，在耗材方面从第一天就对毛利率有积极贡献 [79][81][82][83] 问题: 如何看待第四季度的前景，2025年的增长意味着什么 - 预计第四季度耗材将环比增长，2025年有多种因素推动增长，包括新产品周期、安装基数增加、宏观环境改善等 [86] 问题: 如何在新平台的毛利率和运营费用削减方面取得平衡 - 在Revio耗材方面有机会提高毛利率，运营费用削减方面，团队将继续专注于重要的研发和商业活动，提高效率 [89][90] 问题: Revio降价背后的思考过程，是否与Vega的推出有关 - 主要是为了吸引更多客户，与实际平均售价差异不大，预计2025年平均售价将保持相对稳定 [93] 问题: 高通量短读产品的推出时间 - 目前处于研发的扩大规模阶段，仍有一些技术障碍需要克服，暂未确定推出日期 [96] 问题: 中国市场对Revio的需求如何，Vega的推出将如何推动该地区的增量采用 - 中国市场样本需求正在扩大，将推动Revio需求，Vega在中国市场有很大潜力，有望推动数百台仪器的销售 [98] 问题: 如何平衡开拓Vega市场与增加商业投资的需求 - 通过产品设计的简化、云端服务的提供、现有客户的升级以及区域销售策略等方式来平衡 [100][101][102] 问题: Revio的放置量低于预期，是否有订单取消，Q2未完成的订单情况如何 - 没有订单取消，部分Q2订单在Q3完成，部分仍在流程中，Q3欧洲的一些招标延迟导致仪器放置量低于预期 [105][106]