营收增长分析 - 公司上半年营收实现较快增长,主要有三方面原因:第一是公司采取积极的市场策略,获得了较多客户的主力项目,市场份额得到进一步增长[2][3][4];第二是部分客户自身业务增长较快[2];第三是公司在印度的合作业务增长较快,带来了收入增长[2] 毛利率下降分析 - 上半年毛利率同比下降的主要原因是:上游原材料价格上涨[4];公司在印度的合作业务增长较快,该业务模式中Buy&Sell的金额较大,对毛利率有一定影响[4] - 公司正在采取措施改善毛利率,包括与客户沟通寻求价格改善、降低原材料成本、提高制造效率等[4] 平板电脑业务分析 - 平板电脑业务上半年增速较快,主要原因有:持续拓展主流品牌客户,获得主力项目[4];产品结构优化,增加中高端产品[4];拓展游戏平板、教育平板等细分品类[4] - 公司对平板电脑业务持续看好,未来会在汽车内平板等垂直领域进行开拓[4] AI PC业务分析 - AI技术推动PC行业向AI PC发展,公司切入PC领域,希望通过新技术和应用带来增量[5] - 公司AI PC项目开发顺利,预计今年量产出货,并与更多大客户进行深入交流[5] - PC业务是公司未来长期发展的战略性业务,公司会持续投资以构建相关能力[5] AIoT业务分析 - 公司对AIoT业务各品类都比较看好,增长速度较快,主要包括:智能手表手环、中高端耳机、XR相关产品如智能眼镜等[6] - 其中智能眼镜品类表现出色,带动了更多品牌厂商进入,公司看好其未来增长[6] 产能利用及资本开支规划 - 公司在惠州和南昌两个生产基地,上半年产能利用率超过90%[7] - 未来资本开支计划包括:全球化布局,在越南和印度建设生产基地;针对AI PC、汽车电子、XR等新业务进行投资;加强内部能力建设[7]