多晶硅行业出清节奏 - 多晶硅价格持续低于行业成本线,预计未来会有更多企业减产或停产 [1] - 不同企业的经营策略、成本管控能力和资金实力存在差异,行业高成本产能面临较大被出清风险 [1] - 后续是否有更有力的供给侧改革政策、下半年需求是否会超预期增长尚无法预测 [1] 公司产能布局 - 包头 20 万吨多晶硅项目预计今年四季度点火运行,采用第八代"永祥法"工艺,有望成为公司成本最低的多晶硅项目 [1][2] - 公司正在关注海外产能布局的机会,前期已进行多次调研,具体项目规划以公司公告为准 [2] 电池产能升级 - 公司已提前启动 PERC 产能改造升级为 TOPCon 产能,二季度 TOPCon 电池出货占比大幅提升 [3] - 公司金堂、眉山基地改造已全部完成,通合基地将于 9 月前完成,年底 N 型电池产能将超过 100GW [3] 组件业务 - 公司上半年组件销量约 18-19GW,同比大幅增长,主要以国内集中式电站为主,海外出货占比也实现同比提升 [3][4] - 8 月组件开工率预计环比 7 月有所提升 [3] - 上半年公司存在较大规模的存货减值计提 [5]