公司整体表现与业务展望 - 公司去年收入在4.7亿到4.8亿之间,硬件业务增速保持在50%以上,而软件业务有所下滑,主要原因是客户财务状况及预算安排导致部分项目延迟结算[1] - 公司预计2023年总收入在7亿左右,软件业务收入预计在2.5亿到3亿,硬件业务收入约4亿,硬件业务增速约20%,较去年有所下降,主要受单个客户订单减少的影响[1] 硬件业务 - 主要产品包括T4200S和T4000测试机,T4200S销量增速有限,预计今年与去年持平;T4000预计今年销量在二三十台,总销售数量目标在100台左右[2] - T4200S价格在400万到500万之间,T4000价格约200万,因此今年硬件营收目标约4.5亿[2][3] 软件业务 - 软件业务包括良率测试芯片设计的EDA工具授权和良率提升服务[3] - 软件授权预计今年目标值在6000万到7000万之间,较去年有所增长[4] - EDA项目业务预计今年规模在6亿左右,因去年延迟项目的影响积累[4] - 并购上海睿星后推出的DFT工具已开始有订单,预计今年目标值在4000万左右[4] - 数据分析软件去年完成60%的目标,今年目标定在七八千万,但因客户财务状况,可能有不确定性[4] 人员与成本 - 公司去年人员规模从318人增加到500人,导致固定成本增加,出现亏损是因为基数小,固定成本高[5][6] 市场与订单 - 大基金三期对行业的支持主要集中在先进制程设备和材料上,公司在良率提升服务等方面有很大机会[7] - 去年因配套资金问题,大客户未下订单,今年情况有所缓解,但具体贡献仍不确定[8] 海外市场 - 去年在新加坡成立全资子公司,推广数据分析软件,目前产品已在试用中[9] - 去年投资的公司面向三星和海力士,硬件产品正在验证中,预计今年年底前有订单[10] 新业务拓展 - 国内DFT工具市场主要由Mentor和Cadence占据,公司推出的DFT工具预计市场空间在1亿美金左右,未来两三年DFT业务目标值预计在4000万到1亿人民币[11][12] 其他信息 - 由于订单落地及验收的时间差,中报增速可能有限,需要进一步观察全年数据[12] 问答环节 - 公司对EDA软件授权的预估目标值设定在6000万到7000万元,去年项目的延迟部分累积到今年,预计这一块业务规模在6亿元左右[13][14] - 公司去年收购的上海睿星在DFT设计服务方面已有较好进展,并推出了自有DFT工具,预计今年DFT工具的整体业务目标在4000万元左右[14] - 公司的数据分析软件去年只完成了60%的预期,今年希望快速起量,目标值定在七八千万元,但考虑到客户财务状况,预计总业务框定在2.7亿到2.8亿元[14] - 公司在DFT业务上取得了显著进展,国内DFT市场目前仍处于相对空白状态,主要由Mentor和Cadence主导,占据了90%左右的市场份额,公司推出的DFT工具是国内少有的DFT工具产品,市场空间约为1亿美金,预计今年的收入目标为4000万元,明后年的目标在7000万到1亿元之间[17][18] - 公司DFT业务的主要客户是芯片设计公司,去年的国产化率仅为20%,今明两年目标是达到100%,公司希望能恢复到2022年的采购水平,达到1亿多元的规模[18] - 公司今年计划将员工人数从去年的500人增加到650人左右,整体增速将低于去年,预计今年的净利润目标为2亿元,剔除股份支付费用后约为2.4亿元[19][20] - 公司今年的人员招聘主要集中在EDA软件开发和数据分析软件两个方向,未来将在硬件方面延伸到不同应用场景,在软件方面补充开发工具,包括量产监控方案等,并关注海外并购机会[20] - 公司与长鑫在良率提升、数据分析软件以及WAT测试设备等领域都有深入合作,长城的扩产订单可能需要等到其前端设备到位后才会启动,明后年的具体情况可能要等到今年底才会更加明确[22][23] - 公司在海外市场的长期客户包括台湾地区的力积电、旺宏、联咏等,这些客户对公司的设备认可度较高,批量下单的节奏还有待观察,同时韩国的三星和海力士也在今年进行验证,若能顺利完成并开始批量下单,将为公司带来更多的机会[24] - 公司对未来业务保持乐观,虽然目前还没有明显的业绩反弹,但先进制程对WAT测试设备的需求更为迫切,未来几年国内外Fab厂的扩产规划也会带来持续的需求,尽管成熟制程的终端需求疲软,但未来三到五年内的扩产规划仍在持续[25][26]