业绩总结 - 公司发布的财报显示，2023年易点天下实现营收21.43亿元，同比下降7.04%，归母净利润为2.17亿元，同比下降17.20%[1] - 23年利润同比下降主要由于汇兑损益、股权激励支付费用等影响，公司剔除这些影响后的归母净利润同比增长8.99%[1] - 公司预计2024-2025年营收将达到26.43/32.13亿元，归母净利润为2.92/3.52亿元，给予合理价值26.40元/股的“买入”评级[1] 用户数据 - 主业稳健，AI营销工具商业化推进，广告销售代理服务和应用、娱乐代理等收入均有增长，公司拥有庞大的AI注册用户和用户访问量[1] 未来展望 - 公司2023-2026年的营业收入、归母净利润、EPS等数据预测显示逐年增长，市盈率和ROE也呈现逐年下降的趋势[3] - 2026年预计公司的营业收入增长率为19.3%[4] - 2026年预计公司的ROE为10.4%[4] - 2026年预计公司的P/E比率为15.96[4] 风险提示 - 风险提示包括广告主信心不足、出海广告投放增长不及预期、新业务发展不及预期等[3] 其他新策略 - 投资者应当考虑广发证券股份有限公司及其关联机构可能存在的潜在利益冲突对本报告的独立性产生影响[12] - 研究人员的报酬标准受多种因素确定，包括研究质量、客户评价、工作量等，部分来源于广发证券的投资银行类业务[14] - 投资涉及风险，证券价格可能波动，过去的业绩不保证未来表现，本报告的内容并未考虑任何个别客户的具体投资目标和财务状况[16]