公司概况 - 公司是一家专注于POCT快速诊断产品研发、生产和销售的高科技生物医药企业[1] - 公司呼吸道检测市场目前渗透率较低，具备先发优势，有望带动其他产线品种院内销售，叠加未来C端和海外市场放量，成长空间大[1] - 公司致力于成为呼吸道病原体快速鉴别诊断领导品牌，历经多年发展构建起了六大技术平台[9] 业绩展望 - 公司2024年营业总收入预计为636.9百万元，同比增长33.2%[122] - 公司2024年归母净利润预计为2.55亿元，对应EPS为1.87元/股，PE为18.54倍，低于行业平均[123] - 公司2025年营业总收入预计为878.2百万元，同比增长37.9%[122] 技术优势 - 公司技术优势主要体现在消除内源性干扰、基因重组蛋白工程技术和单试剂多联检技术方面[103] - 公司建立了六大技术平台，为产品开发提供强有力支撑，持续加大投入在呼吸道、消化道、生殖等领域[104] - 公司在胶体金检测领域持续加大投入，有望保持行业领先地位，化学发光和核酸方向产品有望在2025年取得进展[106] 市场趋势 - 中国POCT市场规模从2015年的43亿元增长至2021年的173亿元，预计到2024年市场规模将达到近290亿元，整体渗透率从2016年到2021年逐步上涨，预计2022年将达到14%[33] - 分级诊疗政策的推进有望快速释放POCT增长空间，建立合理分级的医疗服务体系，有望持续推动POCT行业增长[35] - 政策支持POCT产品推向临床应用，呼吸道系统疾病趋向精准诊疗[49]