项目投资 - 贵州轮胎计划在越南投资建设年产600万条半钢子午线轮胎智能制造项目，总投资约为2.28亿美元[1] - 越南工厂一二期已稳定运行，预期三期半钢项目有望提升公司综合盈利水平及全球化竞争力[1] 财务预测 - 公司2023-2025年归母净利润预测调整为8.28/11.05/14.26亿元，对应PE分别为8.6x/6.4x/5.0x[2] - 贵州轮胎2025年预计营业总收入将达到137.54亿元，较2022年增长63.1%[3] - 2025年预计净利润为143.3亿元，较2022年增长231.7%[3] - ROE预计在2025年达到16.6%，较2022年有显著提升[3] - 贵州轮胎资产负债率预计在2025年将达到62.8%[3] - 预计2025年每股收益将达到1.18元，较2022年有较大增长[3] 投资评级 - 贵州轮胎（000589）的投资评级体系包括强推、推荐、中性和回避四个等级[12] - 行业投资评级体系包括推荐、中性和回避三个等级，根据未来3-6个月内行业指数的涨跌幅来评定[13] 公司声明 - 公司声明分析师对报告中提及的证券或发行人的建议和观点准确反映个人看法和判断[14]