报告行业投资评级 报告给予行业"优于大市"的投资评级。[1] 报告的核心观点 1. 硬科技打头阵,政策托底中长期发展。政府长期指引科技发展,同时国际产业链恶性事件导致安全性风险,先进科技国产替代具备长线逻辑。[1] 2. 硬科技:卫星互联网航班化部署,国产算力初步放量。千帆星座将进入"航班化发射"阶段,国产算力规模持续高速增长。[1] 3. 特色科技:数据要素真正中特估,资产金矿+估值蓝海。三大运营商数据资产初步入表,数据要素市场规模跃升,数字资产估值体系及交易链条打通。[1][3] 报告内容总结 1. 投资策略 1.1 硬科技打头阵,政策托底中长期发展[1] 1.2 硬科技:卫星互联网航班化部署,国产算力初步放量[1] 1.3 特色科技:数据要素真正中特估,资产金矿+估值蓝海[1][3] 2. 行业要闻 2.1 一箭18星,千帆极轨02组卫星成功发射[4] 2.2 佛山大湾区北斗时空大数据中心暨产业合作基地获备案[4] 2.3 全球首次卫星在轨运行AI大模型技术验证完成[5] 2.4 腾讯与中国信通院签署人工智能业务合作协议[6] 3. 本周回顾及推荐组合 3.1 本周通信市场回顾[16][17][18] 3.2 建议关注组合[19]