报告行业投资评级 - 电子行业需求底部弱复苏,建议关注有国产替代逻辑相对独立于行业景气周期的上游设备材料 [6] - 安卓系库存有望逐步回归正常,建议关注国内品牌消费电子企业 [6] - 半导体设计公司受益于下游补库存,建议关注 [6] 报告的核心观点 行业表现 - 本周电子行业表现强于大市,申万一级电子指数上涨8.99% [3] - 重点细分行业中,半导体指数、其他电子Ⅱ指数、元件指数等涨幅较大 [3] - 电子行业估值上升至54.27倍左右 [3] 行业数据 - 2024年第二季度全球手机出货2.85亿台,同比增长7.58% [5] - 中国8月智能手机出货量2109.8万台,同比增长17.7% [6] - 8月全球半导体销售额531.2亿美元,同比增长20.6% [13] - 8月日本半导体设备出货量同比增长21.97% [6] 行业动态 - 三星电子三季度业绩不及预期,引发对其芯片部门前景的不确定性担忧 [10] - 1-8月规模以上电子信息制造业增加值同比增长13.1% [11] - 8月全球半导体销售同比增长20.6% [13] - 鸿海精密9月营收同比增长10.94% [14] 公司动态 - 工业富联计划回购2-3亿元 [15]