报告行业投资评级 报告未给出具体的行业投资评级。[1] 报告的核心观点 1) 摩尔定律的时代已经结束,CPU和通用计算机的速度增长已经不再可持续,未来10年如果每10年能实现速度翻一番就已经是幸运的了[7][8] 2) 计算膨胀已经成为现实,需要加速一切可以加速的计算任务,包括SQL处理、数据处理以及推荐系统等[7][8] 3) 全球价值数万亿美元的通用数据中心将迎来现代化改造的高潮,未来的数据中心将朝着更加密集化的方向发展[7][8] 4) 加速现代化数据中心的进程将是未来10年的主要任务,通过加速、密集化和节能化的策略,数据中心将能够更有效地支持日益增长的计算需求,同时减少能源消耗和运营成本[8] 报告内容总结 1. 行情回顾 - 上周美股市场持续调整,道指、标普500、纳指周涨幅分别为1.38%、2.83%、4.73%,费城半导体指数周涨幅为7.67% [4][5][6] - 在重点跟踪的半导体股票中,台积电、超威半导体、博通、英伟达等涨幅较大,德州仪器、恩智浦半导体等涨幅较小[5][6] 2. 新闻摘要 - 英伟达CEO黄仁勋在高盛Communacopia Tech大会上表示,摩尔定律的时代已经结束,计算膨胀已经成为现实,数据中心将迎来现代化改造的高潮,未来10年加速现代化数据中心将是主要任务[7][8] - 苹果发布会推出了新款AirPods、Apple Watch以及确认将推出苹果人工智能[9] - 美联储降息预期重燃,市场对"降息50个基点"的预期上升至50%[10] - 8月美国CPI同比上涨2.5%,为2021年2月以来最低水平,基本符合预期[11][12] 3. 投资建议 建议关注英伟达(NVDA.O)、超威半导体(AMD.O)、英特尔(INTC.O)、台积电(TSM.N)、博通(AVGO.O)[13]