报告行业投资评级 - 行业评级为"增持"[1] 报告的核心观点 - 我国船舶订单量稳居全球第一,市场集中度或将进一步提升[2] - 8月份新船价格持续上涨,"量价齐升"下我国造船业景气度持续上行[2] - VLCC船舶需求强劲,中国造船厂受到众多知名船东青睐[2] - 中长期来看,我国的船舶制造产业将保持较高景气度,产业链相关公司将持续受益于船舶需求增长和更新换代带来的发展机遇[2] 报告内容总结 行业发展情况 - 8月份,全球新船订单成交量为106艘、387万修正总吨(CGT),同比增长27%,环比增长63%,其中中国承接95艘、347万CGT,市场占有率高达90%[2] - 今年前8个月,全球新船订单量共计1454艘,总CGT达到4207万,同比增长30%,其中我国船厂企业共承接1015艘新船订单,CGT为2822万,同比增长53%,市场占有率高达67%[2] - 截至8月底,我国手持订单量为7715万CGT,同比增长1578万CGT,市场占有率为54%,继续保持全球领先地位[2] - 8月份新造船价格指数达到189.2点,同比增长9%,新船价格呈现持续上升趋势[2] 细分市场情况 - VLCC船舶需求强劲,全球VLCC手持订单量为65艘,占现有船队比例约7%,其中2024年新增订单47艘,较2023年全年的18艘有显著增长[2] - 我国船厂在VLCC建造领域取得显著成就,吸引了众多行业船东的青睐,如大连造船集团、新时代造船、青岛北海造船等[2] 投资建议 - 中长期来看,我国的船舶制造产业将保持较高景气度,产业链相关公司将持续受益于船舶需求增长和更新换代带来的发展机遇[2] - 建议关注中国船舶、中国重工、中国动力、中船防务、亚星锚链、南钢股份等相关标的[2]