行业评级和核心观点 行业评级 - 行业评级为"增持"[1] 核心观点 1. 2024年化工行业景气度将延续分化趋势,推荐关注合成生物学、农药、层析介质、代糖、维生素、轻烃化工、COC聚合物、MDI等行业[3] - 合成生物学奇点时刻到来,生物基材料有望迎来需求爆发期[3] - 配额政策落地在即,三代制冷剂有望进入高景气周期[3] - 电子特气是电子工业的"粮食",产业链国产化的核心一环[4][5] - 轻烃化工成全球性趋势,碳中和背景下原料轻质化已成不可逆趋势[5] - COC聚合物产业化进程加速,国产突围可期[5] - 国际巨头撤回报价或减产,钾肥价格有望触底回升[6] - MDI寡头垄断,行业供给格局有望向好[7] 2. 化工价格周度跟踪[7] - 涨幅前五:液氯(+308.16%)、制冷剂R143a(+7.50%)、聚苯乙烯PS(+7.07%)、NYMEX天然气(+5.98%)、聚合MDI(+3.45%) - 跌幅前五:BDO(-15.79%)、纯碱(-8.33%)、WTI原油(-7.91%)、三氯乙烯(-7.89%)、丙酮(-7.23%) 3. 化工供给侧跟踪[8][9] - 本周新增检修8家企业,重启5家企业 - 2024年9月份共有12家企业预计重启