证券研究报告·金融工程·金工定期报告 金工定期报告 20240905 换手率变化率的稳定 GTR 选股因子绩效月 报 20240831 2024 年 09 月 05 日 [Table_Tag] [Table_Summary] 报告要点 ◼ 换手率变化率的稳定 GTR 因子多空对冲绩效（全市场）：2006 年 1 月 至 2024 年 8 月，换手率变化率的稳定 GTR 因子在全体 A 股中，10 分 组多空对冲的年化收益率为 13.57%，年化波动为 10.30%，信息比率为 1.32，月度胜率为 66.67%，月度最大回撤为 10.81%；纯净优加 TPS_Turbo 因子在全体 A 股中，10 分组多空对冲的年化收益率为 36.54%，年化波 动为 12.99%，信息比率为 2.81，月度胜率为 78.83%，月度最大回撤为 9.86%；纯净优加 SPS_Turbo 因子在全体 A 股中，10 分组多空对冲的年 化收益率为 37.79%，年化波动为 10.69%，信息比率为 3.53，月度胜率 为 81.98%，月度最大回撤为 7.22%。8 月份纯净优加 TPS_Turbo 因子十 分组多头组合的收益率 ...