[Table_Summary] 投资要点： 1. 行业投资评级：中性（维持） - 周观点：8 月制造业 PMI 为 49.1%，环比上月下降 0.3 个百分点，连续 4 个月位于荣枯线之下，需求端的疲软依旧在延续。[4] - 从板块盈利周期来看，浮法玻璃、光伏玻璃进入到行业多数企业亏损阶段，水泥、玻纤龙头企业盈利处于周期底部，中小企业仍处于亏损阶段，民用碳纤维产品多数处于亏损状态。[4] 2. 消费建材 - 上半年零售端企业优于工程端。从结构上来看，零售端好于工程端，今年以来高能级城市二手房成交量尚可，或是支撑零售端需求稳定的重要因素。[5] - 建议关注 C 端占比较高、经营质量高、增长稳健的北新建材、伟星新材、兔宝宝等；B 端企业经营情况依旧在转型过程中承压，建议关注强α属性、低估值的三棵树、东方雨虹、坚朗五金、青鸟消防等。[5] 3. 玻纤 - 本周粗纱及电子纱市场行情稳中小涨。24Q2 行业全面复价带来玻纤行业底部建立，24Q2 全国粗纱均价为 3723 元/吨，同比-8.2%，环比+17.8%。[6] - 推荐关注：中国巨石、中材科技、弹性玻纤及制品小龙头长海股份。[6] 4. 玻璃 - 本周国内浮法玻璃价格继续偏弱调整，企业库存继续攀升。[7] - 24 年行业或呈现供需双升的紧平衡。建议重点关注旗滨集团、信义玻璃、金晶科技。[7] 5. 水泥 - 城中村改造+万亿国债推动下 24 年地产及基建都有积极政策支持，当前节点看 24 年，水泥需求有望受益于开工端企稳，有望呈现需求改善、利润修复趋势。[8][9] - 建议关注龙头海螺水泥、华新水泥及弹性标的上峰水泥。[9] 6. 碳纤维 - 价格下降是渗透率提升的必经之路，短期价格弱势整理，但有利于后续市场持续渗透。[86] - 关注高性能碳纤维龙头中复神鹰、光威复材，以及原丝龙头吉林碳谷。[86]