报告的核心观点 - 企业闲置资金投资金融产品的规模有望持续上升,其中流向利率债市场的资金规模预计在2024年和2025年分别达到1362亿元和1912亿元。企业通过基金渠道投资利率债的规模也有望大幅增加,2024年和2025年分别可能达到409亿元和574亿元。[3][11][13] - 券商自营规模快速上涨,以固定收益证券为主要配置工具,占比维持在90%左右。截至2024年5月,券商自营最大的投资品种为国债,规模约7900亿元,其次为中期票据,规模约5600亿元。[4][14][15][16] - 韦尔股份作为国内CIS龙头企业,在消费电子和汽车电子领域持续深耕,高端产品导入及市场份额提升有望带动公司业绩高增长。公司还在模拟IC和显示驱动IC领域向汽车电子布局,打开新的成长空间。[5][17] - 拓普集团2024年上半年业绩超预期,汽车零部件和机器人业务共同驱动公司发展。公司持续推进Tier 0.5级供应商模式,产品线不断丰富,为后续高速发展奠定基础。[9][19][20][21]