文章核心观点 - 生物科技公司吉利德科学公司(GILD)在HIV药物领域处于领先地位,但最近管线的挫折和收购相关费用的影响导致业绩受挫,股价承压 [1][2][3] - 公司的领先HIV业务保持良好势头,努力建立肿瘤业务以实现多元化也令人鼓舞,但晚期试验失败是一大打击,影响了投资者情绪 [4][5][6][10][11][12] - 公司通过收购和合作拓展管线,有利于业务多元化发展,但近期管线挫折仍是一大隐忧 [7][8] 根据目录分别总结 公司概况 - 吉利德科学公司是HIV药物领域的领导者,但近期管线挫折和收购费用影响了业绩和股价表现 [1][2][3] - 公司的HIV业务保持强劲增长,主导产品Biktarvy市占率达49%,预计2024年HIV药物销售将增长4% [4] - 公司通过收购和合作拓展管线,如收购CymaBay公司获得肝病候选药物,与Merus公司合作开发双靶点三元抗体 [7][8] 管线进展 - 公司的肿瘤业务包括CAR-T疗法和乳腺癌药物Trodelvy,Trodelvy表现强劲,有助于公司建立肿瘤业务 [10][11] - 但Trodelvy在尿路上皮癌和非小细胞肺癌适应症的晚期试验失败,对公司肿瘤业务拓展造成打击 [12] - 公司新药lenacapavir用于艾滋病预防的临床试验取得100%疗效,有望进一步巩固公司在HIV领域的地位 [5][6] 估值与财务 - 公司股价目前处于52周低位,2024年每股收益预测受收购费用影响有所下调 [13][15] - 公司估值指标如市销率等处于行业平均水平,长期每股收益预测呈上升趋势 [14][15] - 公司现金充裕,股息率4.6%,为长期投资者提供吸引力 [18]