财务表现 - 公司在第三季度录得营收为0美元，较上年同期的19,487美元大幅下降[27] - 研发费用为30,638美元，较上年同期的23,932美元增加28%[27] - 管理费用为12,642美元，较上年同期的10,760美元增加18%[27] - 公司在第三季度录得净亏损32,241美元，上年同期则录得净利润991美元[27] - 公司在前三季度录得净亏损82,091美元，上年同期则录得净利润76,199美元[27] - 公司在第三季度经营活动产生的现金流出为89,991美元，上年同期为84,020美元[29] - 公司在第三季度投资活动产生的现金流入为11,102美元，上年同期为流出942美元[29] - 公司在第三季度筹资活动产生的现金流入为806美元，上年同期为610美元[29] - 公司在第三季度末的现金及现金等价物余额为204,401美元，较年初的285,038美元下降28%[29] - 公司在第三季度末的可供出售债务证券余额为193,510美元[29] - 公司在2022年实现净收益9670万美元[31] - 截至2023年9月30日，公司拥有1.552亿美元的留存收益[31] - 公司预计其现金及现金等价物足以支持至少12个月的运营费用、资本支出和债务服务[31] - 公司于2023年5月10日与Cowen and Company, LLC签订了最高可达1.25亿美元的股票发行协议[31] - 截至2023年9月30日,公司尚未根据该协议发行任何股票[31] - 公司持有的固定收益证券分别于2023年9月30日和2022年12月31日的摊余成本为4.42亿美元和4.47亿美元[39][40] - 公司持有的固定收益证券于2023年9月30日和2022年12月31日的公允价值分别为4.41亿美元和4.47亿美元[39][40] - 公司持有的固定收益证券中,一年内到期的占比分别为89.6%和73.4%[39][40] - 公司于2023年9月30日和2022年12月31日分别拥有3330万美元和2121万美元的固定资产净值[41] - 公司于2023年9月30日和2022年12月31日分别确认了70万美元和60万美元的折旧和摊销费用[41] - 公司2023年前三季度确认了1,982万美元的股份支付费用[56,57] - 公司2023年前三季度确认了124.9万美元的所得税费用,税率为-1.5%[58] - 公司2023年第三季度和前九个月的有效税率分别为3.5%和(1.5)%，主要由于2023年未确认GSK合作协议的额外税收收入[59] - 公司2023年第三季度和前九个月的基本和稀释每股亏损分别为0.90美元和2.30美元[68] 政府补助 - 公司获得了比利时瓦隆地区和欧盟的政府研发补助,其中包括无需偿还的补助和需要偿还的可收回现金垫款,公司将补助收入计入其他收益[49,50] - 公司需要偿还从瓦隆地区获得的补助金的30%[51] - 公司需要就与研究成果相关的产品或服务收入支付0.33%和0.15%的特许权使用费[51] - 公司已就RCA-2补助金计提了80万美元的特许权使用费应计[52] - 公司已收到来自瓦隆地区的补助金3,542,000美元[53] - 公司已确认补助金收益2,165,000美元[53] - 截至2023年9月30日,公司应付瓦隆地区的补助金总额为6,965,000美元[53] 合作协议 - 公司与Adimab公司签订了合作协议,通过Adimab的抗体发现和优化技术平台,开展免疫肿瘤靶点的新抗体发现和优化研究[42] - 公司与GSK签订了合作许可协议,GSK支付6.25亿美元的预付款,公司有权获得最高14.5亿美元的里程碑付款,双方将共同开发和在美国共同销售belrestotug,在美国以外地区GSK获得独家销售权,公司有权获得双位数的特许权使用费[44,45] - 公司与MSD签订了临床试验合作和供应协议,双方共同参与并承担风险的联合研究活动,不存在买卖关系,公司将MSD提供的化合物用于联合临床试验,并按照相关会计准则进行账务处理[46,47,48] - 公司与WuXi Biologics签订的生物制品主服务协议中,如果公司不使用WuXi作为制造商,可能需要支付特许权使用费或一次性里程碑付款[60] 租赁 - 公司在2023年5月签订了一份额外增加453平方米办公和实验室空间的租赁合同,导致使用权资产和负债增加900万美元[61] - 公司2023年9月30日的加权平均剩余租赁期为4.7年,加权平均折现率为4.76%[65] - 公司2023年第三季度和前九个月的租金费用分别为30万美元和90万美元[65] - 公司2023年9月30日的未来最低租赁付款总额为638.2万美元[66] 股权激励 - 公司2019年和2020年分别设立了股票期权计划和员工股票购买计划[54,55,56] - 截至2023年9月30日,公司有7,987,467份未行权的股票期权,其中4,474,638份可行权[56] 风险因素 - 公司面临利率变动和汇率波动的市场风险,但这些风险不会对公司的财务状况和经营业绩产生重大影响[120][121] - 公司管理层认为截至2023年9月30日,公司的信息披露控制和程序是有效的[123] - 公司必须完成成功的临床前研究和临床试验,证明产品候选药物的安全性和有效性,才能开始商业化