净销售额 - 2022年11月30日，公司九个月的净销售额为74.548亿美元[11] - 2022年11月30日，公司三个季度的净销售额为24.365亿美元[11] - 2023年前九个月与2022年前九个月相比净销售额增长11%[111] - 2023年第三季度与2022年第三季度相比净销售额增长5%[106] 综合收入（亏损） - 2022年11月30日，公司九个月的综合收入（亏损）为 -3.28亿美元[11] - 2022年11月30日，公司三个季度的综合收入（亏损）为6.431亿美元[11] - 2022年2月28日至11月30日期间，综合收益（亏损）分别为658.3、-1334.2、643.1、-261.7百万美元[13] - 2021年2月28日至11月30日期间，综合收益（亏损）分别为-792.8、-45.8、130.0、-404.6百万美元[15] 总资产 - 2022年11月30日，公司九个月的总资产为244.63亿美元[9] - 2022年11月30日，公司三个季度的总资产为258.558亿美元[9] 总负债 - 2022年11月30日，公司九个月的总负债为157.463亿美元[9] - 2022年11月30日，公司三个季度的总负债为138.08亿美元[9] 股东权益 - 2022年11月30日，公司九个月的股东权益为87.167亿美元[9] - 2022年11月30日，公司三个季度的股东权益为120.478亿美元[9] 库存 - 2022年11月30日原材料和物资库存为2.278亿美元，2月28日为1.853亿美元[21] - 2022年11月30日在制品库存为9.891亿美元，2月28日为8.048亿美元[21] - 2022年11月30日制成品库存为5.851亿美元，2月28日为5.831亿美元[21] - 2022年11月30日库存总值为18.02亿美元，2月28日为15.732亿美元[21] - 2022年前9个月库存减记损失为1570万美元，2021年为8520万美元[21] - 2022年第三季度库存减记损失为450万美元，2021年为260万美元[21] 外汇合约及衍生合约 - 2022年11月30日指定为套期工具的外汇合约名义价值为19.525亿美元，2月28日为18.632亿美元[22] - 2022年11月30日未指定为套期工具的外汇合约名义价值为8.138亿美元，2月28日为4.976亿美元[22] - 2022年11月30日商品衍生合约名义价值为3.411亿美元，2月28日为2.911亿美元[22] 长期债务 - 2022年11月30日，长期债务（包括当期部分）账面价值为112.967亿美元，估计公允价值为105.032亿美元；2022年2月28日，长期债务（包括当期部分）账面价值为100.935亿美元，估计公允价值为103.453亿美元[34] - 2023年前9个月债务相关的净现金为17.07亿美元，2022年同期为-1.599亿美元，变化额为18.669亿美元[164] - 2022年11月30日，公司总债务为121.723亿美元，较2022年2月28日增加17.558亿美元[164] 金融资产和负债（按公允价值计量） - 2022年11月30日，按公允价值计量的部分金融资产和负债情况：外汇合约0美元、商品衍生合约1.913亿美元、2018年11月Canopy认股权证0美元、Canopy债务证券0.691亿美元；负债方面，外汇合约0.192亿美元、商品衍生合约0.129亿美元[36] - 2022年2月28日，按公允价值计量的部分金融资产和负债情况：外汇合约0美元、商品衍生合约0.91亿美元、2018年11月Canopy认股权证0.363亿美元、Canopy债务证券1.466亿美元；负债方面，外汇合约0.178亿美元、商品衍生合约0.009亿美元、发行前套期合约0.004亿美元[36] 投资相关 - 截至2022年8月31日，对Canopy权益法投资因多种因素减值，账面价值16.951亿美元减记至估计公允价值6.348亿美元，减值10.603亿美元[39] - 2022年11月30日Canopy股权法投资账面价值5.43亿美元，占股35.7%；2月28日账面价值25.035亿美元，占股36.1%[49] - 2022年11月30日Canopy股权法投资公允价值6.214亿美元，2月28日为10.148亿美元[50] - 2022年前三季度及三季度Canopy净销售额分别为2.647亿美元、9020万美元[54] - 2022年前三季度及三季度Canopy毛利润分别为-1.239亿美元、290万美元[54] - 2022年前三季度及三季度Canopy净收入分别为-22.695亿美元、-1.775亿美元[54] 资产收购与处置 - 2021年4月，公司董事会授权管理层出售或放弃墨西卡利啤酒厂，2021年第一季度，长期资产账面价值6.859亿美元减记至估计公允价值0.2亿美元，减值6.659亿美元[39][40] - 2022年10月6日，公司出售部分主流和优质葡萄酒品牌及相关库存，净现金收益主要用于减少未偿还借款，此次出售确认净收益1380万美元[44][45] - 2022年4月，公司收购Austin鸡尾酒剩余73%股权，包括一批小批量即饮鸡尾酒，交易包括商誉和商标收购，以及基于业绩的五年期盈利支付条款[46] - 2022年3月，公司收购Lingua Franca业务，包括一批俄勒冈州的豪华葡萄酒、一个葡萄园和一个生产设施，交易包括商标和库存收购，以及基于业绩的七年期盈利支付条款[46][47] - 2021年11月，公司收购My Favorite Neighbor剩余65%股权，包括超豪华、直接面向消费者的葡萄酒业务以及一些批发分销品牌，交易包括商誉、商标、库存、不动产、厂房和设备收购，以及基于业绩的十年期盈利支付条款，盈利支付期结束时有50%的最低保证[47] 无形资产 - 2022年11月30日客户关系无形资产净值1810万美元，2月28日为2170万美元[48] 借款情况 - 2022年11月30日短期借款8.756亿美元，2月28日为3.23亿美元[57] - 2022年11月30日长期债务112.967亿美元，2月28日为100.935亿美元[57] - 2022年11月30日商业票据8.756亿美元，2月28日为3.23亿美元[57] - 2022年11月30日高级票据99.707亿美元，2月28日为97.736亿美元[57] - 2022年11月30日，2022年信贷协议下未偿还借款为0美元，未偿还利息率为0%，SOFR保证金为0%，借款信用额度为1200万美元，借款能力为13.614亿美元[62] - 2022年4月定期信贷协议下，五年期贷款为3亿美元，利率为4.7%，SOFR保证金为0.88%[62] - 2022年8月定期信贷协议下，三年期贷款为10亿美元，利率为5.0%，SOFR保证金为1.13%[62] - 2022年11月30日，商业票据计划下未偿还借款为8.756亿美元，加权平均年利率为4.6%，加权平均剩余期限为9天，该计划可发行总额为20亿美元[64] - 2022年12月，商业票据计划增加2.5亿美元，可发行总额达22.5亿美元[64] - 2022年5月发行18.5亿美元优先票据，扣除折扣和债务发行成本后，收益为18.371亿美元[64] 税率 - 2022年9个月和3个月的有效税率分别为305.7%和21.5%，2021年分别为-115.8%和17.1%[67] 普通股相关 - 2022年11月30日，A类普通股为212,667,148股，1类普通股为52,435股，A类库存股为28,175,566股[70] - 2018年1月，董事会授权回购30亿美元的普通股，截至2022年5月31日已全部用完[72] - 2021年1月，董事会授权回购20亿美元的普通股，未指定授权到期日期[72] - 截至2022年11月30日的九个月，公司根据2018年和2021年授权回购了5,717,953股A类股票，总成本为14.005亿美元[72] - 2018年授权回购金额为30亿美元，回购13,331,156股；2021年授权回购金额为20亿美元，回购3,463,417股[72] - 2022年11月完成重新分类，向B类股票持有者支付现金总计15亿美元[73] - 利用10亿美元的延迟支取三年期贷款和商业票据借款为向B类股票持有者支付现金提供资金[73] 每股净收益 - 截至2022年11月30日的九个月，A类股票基本每股净收益（亏损）为 -1.48美元，稀释后为 -1.48美元；B类股票基本每股净收益（亏损）为 -2.01美元，稀释后为 -2.01美元[75] - 截至2022年11月30日的三个月，A类股票基本每股净收益为2.58美元，稀释后为2.52美元；B类股票基本每股净收益为1.78美元，稀释后为1.78美元[75] 业务部门情况 - 2022年11月30日结束的九个月啤酒部门净销售额为59.294亿美元，2021年同期为51.859亿美元[82] - 2022年11月30日结束的九个月葡萄酒和烈酒部门净销售额为15.254亿美元，2021年同期为15.323亿美元[82] - 2022年11月30日结束的九个月公司运营及其他部门运营收入（亏损）为 -2.187亿美元，2021年同期为 -1.617亿美元[82] - 2022年11月30日结束的九个月Canopy部门净销售额为2.647亿美元，2021年同期为3.324亿美元[82] 公司战略 - 战略包括打造强大品牌、建立消费者导向文化、实施ESG举措[91] - 啤酒业务战略包括保持高端市场领导地位、扩大品牌组合等[92] - 葡萄酒和烈酒业务战略包括关注高端品牌、提高利润率等[95] - 投资冠层以扩展业务到相邻类别[96] 财务指标对比 - 2023年第三季度与2022年第三季度相比营业收入下降11%[107] - 2023年前九个月与2022年前九个月相比营业收入增长44%[112] 毛利率及费用占比 - 2023年第三季度啤酒毛利率增长3%，主要得益于定价、出货量增长和产品组合优化，部分被销售成本上升抵消[122][123] - 2023年第三季度葡萄酒和烈酒毛利率下降3%，受2022年葡萄酒资产剥离和出货量下降影响，部分被有机毛利率增长抵消[122][124] - 2023年第三季度综合毛利率占净销售额的比例降至50.4%，2022年第三季度为52.8%[125] - 2023年第三季度综合销售、一般和管理费用占净销售额的比例升至19.7%，2022年第三季度为16.6%[129] 其他财务数据 - 2023年第三季度，按公允价值计量的证券未实现净收益为1.923亿美元，较2022年第三季度增长96%[133] - 2023年第三季度，Canopy净销售额为9020万美元，较2022年第三季度下降1410万美元，降幅14%[133] - 2023年第三季度，Canopy毛利润为290万美元，较2022年第三季度增长5940万美元[133] - 2023年第三季度，利息费用为9870万美元，较2022年第三3季度增长1070万美元，增幅12%[134] - 2023年第三季度，所得税拨备为1.311亿美元，较2022年第三季度增长3180万美元[134] - 2023年第三季度，CBI应占净收入为4.677亿美元，较2022年第三季度下降310万美元[135] 股息及股权相关活动 - 2023年前9个月支付股息4.411亿美元，较2022年同期的4.305亿美元减少1060万美元，降幅2%[164] - 2023年前9个月购买库存股14.005亿美元，较2022年同期的13.905亿美元减少1000万美元，降幅1%[164] - 2023年前9个月股票薪酬活动提供的净现金为2620万美元，较2022年同期的1.499亿美元减少1.237亿美元，降幅83%[164] - 2023年前9个月向非控股权益分配3750万美元，较2022年同期的3690万美元减少60万美元，降幅2%[164] 信贷协议相关 - 2022年11月30日，公司在2022年信贷协议下的循环信贷额度剩余借款能力为13.614亿美元，12月31日为14.263亿美元[165] - 2022年11月30日，公司在2022年信贷协议下的最低利息覆盖率为2.5倍，最高净杠杆率为4.0倍[166] 股息宣布 - 2023年1月4日，公司董事会宣布A类股票每股