公司概况 - 公司是一家领先的多资产类私募市场解决方案提供商[225] - 公司的私募市场解决方案包括私募股权、风险投资、影响力投资和私募信贷等[226][227][227] - 公司的私募股权解决方案管理了124亿美元的收费资产[226] - 公司的风险投资解决方案管理了63亿美元的收费资产[227] - 公司的影响力投资解决方案管理了19亿美元的收费资产[227] - 公司的私募信贷解决方案管理了32亿美元的收费资产[227] 收入结构 - 公司的主要收入来源包括基金管理费、咨询服务费、转介费、订阅费等[229][230][230] - 管理费和咨询费根据投资者的资本承诺或投资资本的一定比例收取，费率一般固定并持续到基金的10-15年寿命期[236] - 其他收入包括为投资者提供的监测和报告等咨询服务，以及从推荐的投资机会中获得的推荐费[237] 成本结构 - 公司最大的支出是薪酬福利，随着业务增长和保持竞争力的需要而持续增加[239,240] - 专业费用包括法律、咨询、会计等费用，随着公司战略发展和潜在收购而波动[241] - 一般管理费用包括租金、差旅、技术、保险等运营成本[242] - 战略联盟费用是公司收购Bonaccord时产生的，与一个投资者的协议相关[243] 财务表现 - 管理和咨询费用增加了680万美元或11%,达到6850万美元,主要由于Bonaccord、Enhanced和TrueBridge的FPAUM有机增长带来的8.6百万美元收入[250] - 其他收入增加了180万美元或219%,达到260万美元,主要由于RCP从一个不常见的前收购遗留管理基金中确认了180万美元的已实现收益[251] - 收入主要由经常性的管理和咨询费用构成,平均费率约为1%,收入增加1750万美元或15%,主要由于Bonaccord、Enhanced和TrueBridge的FPAUM有机增长[252] - 管理和咨询费用增加1540万美元或13%,达到1.336亿美元,主要由于Bonaccord、Enhanced和TrueBridge的FPAUM有机增长,但被RCP的管理费下降2.3百万美元所抵消[253] - 其他收入增加210万美元或143%,达到360万美元,主要由于从一个不常见的前收购遗留管理基金中确认了180万美元的已实现收益,以及RCP的利息收入增加40万美元[254] - FPAUM保持平稳,在2024年6月30日为238亿美元[274] - 资本募集和部署增加,但被到期和费用下调所抵消[274] - 预计未来将通过推出新的专业投资工具和资产类别解决方案来扩大FPAUM[274] - 调整后息税折旧及摊销前利润(Adjusted EBITDA)为6624万美元,同比增长4.8%[279] - 调整后净收益(Adjusted Net Income)为5415万美元,同比增长2.1%[280] - 现金及现金等价物保持稳定,为3220万美元[285] - 债务总额增加1078.7万美元,主要用于股票回购[285,286] - 经营活动产生的现金流入增加1657.9万美元,同比增长57%[294] - 公司的经营活动现金流增加5,700万美元，同比增长57%[295] - 投资活动现金流出增加50万美元，同比增长81%，主要用于购买租赁物业改良[297] - 融资活动现金流出增加4,450万美元，主要用于回购普通股和增加债务[299] - 公司预计未来将通过经营活动现金流、现金及现金等价物以及外部融资活动满足流动性和资本需求[300] 其他事项 - 公司确定部分子公司为可变利益实体，并认定公司为这些实体的主要受益人而将其合并[307] - 公司确认与股权激励相关的股份支付费用[312] - 公司面临利率风险，如利率上升1个百分点将使利息费用增加200万美元[319] - 公司面临交易对手信用风险，可能无法从交易对手获得应得的款项[320]