UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the Quarterly Period Ended September 30, 2024 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Commission File Number 001-36505 Viper Energy, Inc. (Exact Name of Registrant As Specified in Its Charter) DE 46-5001985 (State or Other Jurisdiction of Incorporation or Organization) (I.R.S. Employer ...

Viper Energy Inc. (VNOM)  reported third-quarter 2024 adjusted earnings per share of 49 cents, which beat the Zacks Consensus Estimate of 43 cents. The bottom line declined from the year-ago level of $1.10.The company, with mineral interests in North America’s oil and gas resources, generated an operating income of $209.6 million, which missed the Zacks Consensus Estimate of $213 million. The top line also declined from the year-ago quarter’s figure of $293.2 million.Better-than-expected quarterly earnings ...

业绩总结 - 2024年第三季度每股可分配现金为0.73美元，向A类股东的总资本回报为0.61美元[4] - 2024年第三季度平均产量为26,978桶油当量/天，较2024年第二季度增长2.4%[4] - 2024年第三季度的总收入为54,528百万，较上一季度增长约7.5%[1] - 2023年第三季度的净收入为48,917万，较上一季度增长了8,000万[25] - 2023年第三季度的调整后EBITDA为66,254万，较上一季度的57,264万增长了15.4%[25] - 2023年第三季度的每股现金可分配为0.73美元，较上一季度增长约20%[1] 用户数据 - 2024年第四季度平均产量指导为29,250至29,750桶油当量/天，中位数反映出轻微的有机增长和来自Tumbleweed收购的约2,500桶油当量/天的产量贡献[4] - 2024财年平均产量指导上调至27,000至27,250桶油当量/天[4] - 2023年第三季度的普通A类股份总数为67,806万，较上一季度的62,628万增长了8.2%[25] 未来展望 - 2024年第四季度净油气生产预计为29.25至29.75 Mbo/d，总生产预计为52.50至53.00 Mboe/d[18] - 2024年全年的净油气生产预计为27.00至27.25 Mbo/d，总生产预计为48.75至49.25 Mboe/d[18] - 2024年第四季度的现金税率预计在20%至22%之间[18] 新产品和新技术研发 - 目前正在积极开发的水平井数量为803口，未来开发的水平井数量为1,125口[4] - 自2024年第四季度起，Viper的天然气对冲策略包括60,000 Mmbtu/天的无成本保护，底价为每Mmbtu $2.50，顶价为每Mmbtu $4.93[22] - Viper在2024年第四季度的WTI原油对冲策略包括16,000桶/天的延期溢价看跌期权，行使价为每桶$55.00[23] 市场扩张和并购 - 完成Tumbleweed Royalty IV收购及相关收购，总现金支出为6.48亿美元和10.1百万OpCo单位[4] - 2024年第三季度宣布的可变股息为每股0.31美元，总基础加可变股息为每股0.61美元，年化收益率为4.7%[4] 负面信息 - 2024年第三季度的利息支出为6500万美元，预计占总收入的6.0%至6.4%[10] - 2024年第三季度的现金管理费用为1800万美元，占总收入的8%[10] 其他新策略和有价值的信息 - 公司已授权的750亿美元股票回购计划中，截止2024年9月30日尚有4.34亿美元可用于未来回购[9] - 公司实施了基于固定加可变分配的资本回报策略，并补充了机会性股票回购计划[2] - 公司在2023年第三季度实现了强劲的自由现金流生成，具备财务灵活性[2]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度公司继续实现有机生产增长，并完成了Tumbleweed收购 [6][7] - 第三季度现金可分配的83%用于股东回报，略高于75%的最低承诺 [16][17] 各条业务线数据和关键指标变化 - 在Diamondback运营的区域，工作进展和未来可见井数量显著增加，特别是在东北马丁县的Robertson Ranch [13][14] - Tumbleweed收购后，第三方井的数量也有所增加，预计将推动未来几季度的增长 [14] 各个市场数据和关键指标变化 - Viper在过去12个月内经历了投资者基础和交易流动性的显著变化，成功加入S&P MidCap 400和Russell 1000 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划通过有纪律的集中策略，继续整合高质量的矿产和特许权资产 [7][9] - 随着Diamondback与Endeavor的合并，公司的市场定位和收购策略得到了增强 [8][9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对未来的生产活动持乐观态度，预计2025年将有显著增长 [12][15] - 管理层强调，Viper在矿产和特许权领域的独特投资机会，尤其是在没有资本或运营成本的情况下 [8][9] 其他重要信息 - 公司在未来的资本配置中，计划继续保持约85%的现金可分配用于股东回报，同时关注适当的债务偿还 [16][17] - 对于Endeavor的矿产下放，管理层表示将采取适度的杠杆增加，并迅速偿还 [19][20] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于未来的井活动 - 管理层表示，未来几季度将看到来自Diamondback运营的井的显著增长，特别是在Robertson Ranch [13][14] 问题: 股东回报和资本配置 - 管理层确认，第三季度的股东回报比例为83%是一次性情况，未来将维持在75%左右 [16][17] 问题: Endeavor矿产下放的时机和资金 - 管理层表示，预计将采取适度的杠杆增加，并迅速偿还，确保不增加过多的财务风险 [19][20] 问题: 关于Endeavor合并对Viper活动的影响 - 管理层指出，Endeavor合并将为Viper提供更多的开发机会，特别是在2026年及以后的规划中 [25][24] 问题: 关于未来的收购机会 - 管理层表示，市场上仍有大量高质量矿产资产可供整合，Viper将继续保持选择性 [33]

财务表现 - 第三季度平均产量为26,978桶/天(49,370桶油当量/天)，较第二季度增加2.4%[2] - 第三季度合并净收益(包括非控股权益)为1.09亿美元，归属于Viper Energy, Inc.的净收益为4,890万美元，每股普通股0.52美元[6] - 第三季度可供分配给Viper普通股的现金为7,540万美元，每股A类普通股0.73美元[2] - 第三季度总回报资本为6,240万美元，每股A类普通股0.61美元，占可分配现金的83%[2] - 2024年第三季度营业收入为2.096亿美元，较2023年同期增长10.7%[27] - 2024年前三季度营业收入为6.317亿美元，较2023年同期增长1.4%[27] - 2024年第三季度净利润为4,892万美元，较2023年同期下降37.7%[27] - 2024年前三季度净利润为1.492亿美元，较2023年同期增长4.2%[27] - 2024年第三季度油气产量为454.2万桶油当量[29] - 2024年第三季度平均销售价格为每桶油当量45.83美元[29] - 2024年第三季度调整后EBITDA为1.91亿美元[32] - 2024年第三季度资本支出为2.42亿美元[28] - 公司三季度税前利润为6611.1万美元[35] - 公司三季度调整后净利润为4562.2万美元[36] 股息分配 - 宣布第三季度基础现金股息为每股A类普通股0.30美元，暗示年化收益率为2.3%[9] - 第三季度可变现金股息为每股A类普通股0.31美元，基础加可变股息总计每股0.61美元，暗示年化收益率为4.7%[10] - 2024年第三季度现金可分配金额为7,544.8万美元，每股0.73美元[33] - 2024年第三季度现金可分配用于可变股息为3,149.1万美元，每股0.31美元[33] 资产负债情况 - 2024年9月30日现金及现金等价物余额为1.686亿美元，较2023年末增长551.9%[24] - 2024年9月30日总资产为42.06亿美元，较2023年末增长5.8%[25] - 2024年9月30日总负债为8.705亿美元，较2023年末下降22.0%[25] - 2024年9月30日总权益为33.355亿美元，较2023年末增长16.7%[26] - 公司三季度现金及现金等价物为1.686亿美元[38] - 公司三季度总长期债务为8.304亿美元[38] - 公司三季度净债务为6.617亿美元[38] 生产运营 - 在Viper的土地上共有330口新投产的水平井，平均井深11,866英尺[11] - 公司完成了对Tumbleweed-Q Royalty Partners, LLC和MC Tumbleweed Royalty, LLC等子公司的收购[2] - 预计2024年第四季度日均产量为29,250-29,750桶/天(52,500-53,000桶油当量/天)[16] - 提高2024年全年日均产量指引至27,000-27,250桶/天(48,750-49,250桶油当量/天)[16] 套期保值 - 公司三季度WTI原油期权合约价格为55美元/桶[40] - 公司三季度Henry Hub天然气期权合约价格为2.5-4.93美元/百万英热单位[41] - 公司三季度Waha Hub天然气基差互换价格为-0.8美元/百万英热单位[42] - 公司三季度WTI原油期权合约数量为16,000-20,000桶/日[40] - 公司三季度Henry Hub天然气期权合约数量为60,000百万英热单位/日[41]

MIDLAND, Texas, Nov. 04, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Viper Energy, Inc., (NASDAQ:VNOM) (“Viper” or the “Company”), a subsidiary of Diamondback Energy, Inc. (NASDAQ:FANG) (“Diamondback”), today announced financial and operating results for the third quarter ended September 30, 2024. THIRD QUARTER HIGHLIGHTS Q3 2024 average production of 26,978 bo/d (49,370 boe/d), an increase of 2.4% from Q2 2024Q3 2024 consolidated net income (including non-controlling interest) of $109.0 million; net income attributable to Vi ...

Viper Energy Partners (VNOM) could be a solid addition to your portfolio given its recent upgrade to a Zacks Rank #2 (Buy). This upgrade is essentially a reflection of an upward trend in earnings estimates -- one of the most powerful forces impacting stock prices. The Zacks rating relies solely on a company's changing earnings picture. It tracks EPS estimates for the current and following years from the sell-side analysts covering the stock through a consensus measure -- the Zacks Consensus Estimate. The po ...

Laura Starks is the founder and CEO of Starks Energy Economics, LLC (since 2007). She has a degree in chemical engineering and an MBA with a concentration in finance which she has used for many years to invest personally and to share her ideas about energy companies. Her coverage includes utilities, independent power producers, energy service companies and contractors, a few petrochemical companies, and all sectors of oil and natural gas: upstream, midstream, and downstream Analyst's Disclosure: I/we have a ...

MIDLAND, Texas, Oct. 01, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Viper Energy, Inc. (NASDAQ:VNOM) ("Viper" or the "Company"), a subsidiary of Diamondback Energy, Inc. (NASDAQ:FANG) ("Diamondback"), today announced it and its operating subsidiary Viper Energy Partners LLC ("OpCo") completed the previously announced acquisition of certain mineral and royalty interest- owning subsidiaries of Tumbleweed Royalty IV, LLC ("TWR IV") under the previously reported purchase agreement, dated as of September 11, 2024. The total consi ...

MIDLAND, Texas, Sept. 25, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Viper Energy, Inc. (NASDAQ: VNOM) ("Viper"), a subsidiary of Diamondback Energy, Inc. (NASDAQ: FANG) ("Diamondback"), today announced that it plans to release third quarter 2024 financial results on November 4, 2024 after the market closes. In connection with the earnings release, Viper will host a conference call and webcast for investors and analysts to discuss its results for the third quarter of 2024 on Tuesday, November 5, 2024 at 10:00 a.m. CT. Access ...