销售额相关 - 第三季度销售额约为153万美元环比增长约9% 毛利率为26%[3] - 截至9月30日总销售额为356万美元有望达成2024年500万美元销售目标[3] - 2024年前三季度营收3561303美元[17] - 2024年前三季度毛利润992094美元[17] - 预计第四季度Brave 7和新产品企业销售可观[8] - 第三季度企业组件销售开始产生营收预计推动2024年第四季度和2025年增长[4] 融资情况 - 10月完成私募融资总额195.5万美元净收益173.3万美元[5] 现金状况 - 第三季度初现金220万美元季末169万美元[6] - 截至2024年9月30日现金约170万美元[12] 运营亏损情况 - 第三季度运营亏损约150万美元[10] - 2024年前三季度运营费用5111203美元[17] - 2024年前三季度运营亏损4119109美元[17] 股东净亏损情况 - 2024年前三季度归属于普通股股东净亏损约210万美元每股0.30美元[11] - 2024年前三季度净亏损4862490美元[17] - 2024年前三季度基本和稀释后每股净亏损0.63美元[17] - 2024年前九个月净亏损4862490美元[21] - 2023年前九个月净亏损1966876美元[21] 股票相关情况 - 2024年前三季度公司有多种股票发行及转换情况[20] - 2024年前三季度公司有股票补偿费用相关情况[20] - 2024年前九个月股票薪酬支出759673美元[21] 现金使用情况 - 2024年前九个月现金用于经营活动2718513美元[21] - 2023年前九个月现金用于经营活动1382538美元[21] - 2024年前九个月现金用于投资活动852801美元[21] - 2023年前九个月现金用于投资活动3164美元[21] 普通股发行收益与成本 - 2024年前九个月发行普通股收益5000000美元[21] - 2024年前九个月普通股发行成本637687美元[21] - 2023年前九个月普通股发行成本376702美元[21] 股东权益相关 - 2023年12月31日至2024年9月30日期间普通股数量等股东权益相关数据的变化[20] 产品认证相关 - 预计本季度更多产品获得Blue UAS框架认证[8]

2024年营收与利润情况 - 2024年第三季度营收153.1264万美元较2023年同期增长100%[144] - 2024年第三季度毛利润39.9487万美元毛利润率26%较2023年同期增长100%[147] - 2024年第三季度净亏损214.425万美元较2023年同期增长506%[152] - 2024年9个月营收356.1303万美元较2023年同期增长100%[154] - 2024年9个月毛利润99.2094万美元较2023年同期增长100%[156] - 2024年9个月净亏损486.249万美元较2023年同期增长147%[162] 2024年运营费用情况 - 2024年第三季度运营费用21.8126万美元较2023年同期增长100%[148] - 2024年第三季度研发费用1.5万美元较2023年同期增长100%[149] - 2024年第三季度销售和营销费用25.2253万美元较2023年同期增长100%[150] 2024年融资与资金情况 - 2024年10月29日完成私募发行总收益195万美元[169] - 截至2024年11月13日公司拥有约240万美元现金[170] - 2024年融资和营收、10月私募及现有现金余额的净收益预计至少可支撑未来12个月运营计划但存在假设错误风险[170] - 收购Fat Shark和Rotor Riot后预计不会有重大成本增加且合并公司净低和现金状况良好预计至少12个月内有足够营运资金[170] - 2025年11月八月票据到期后需进行资本筹集再融资等操作否则可能违约或影响运营[171] 收购相关财务处理 - Fat Shark和Rotor Riot收购按ASC 805作为企业合并入账未完成商誉和其他无形资产间未分配购买价格的公允价值评估[174] - 商誉每年至少在报告单位层面进行减值测试或在特定情况时进行[176] 存货与会计政策 - 存货估值政策需评估可变现净值可能需记录减值[177] - 基于Black - Scholes模型确定股票期权奖励公允价值[180] - 已实施所有生效的新会计公告未发现其他可能对财务状况或运营结果有重大影响的新公告[184]

财务业绩 - 第二季度销售额约为140万美元，自2月16日完成收购Fat Shark和Rotor Riot以来总销售额约为200万美元[15] - 第二季度毛利率约为28%，年初至今毛利率为29%[16] - 第二季度营业亏损约150万美元，其中包括200万美元的非经常性收购和过渡成本以及400万美元的股票补偿费用[17] - 第二季度归属于普通股股东的净亏损约160万美元，每股亏损0.16美元[18] - 截至2024年6月30日，公司现金余额约为220万美元，较2023年12月31日的90万美元有所增加[19] 业务发展 - 公司已开始生产符合NDAA标准的无人机部件，首款产品Brave 7飞控获得美国国防创新部门的认证[11] - 公司正在积极开拓国防部门的业务机会，预计将在2024财年第三或第四季度贡献收入[5,12] - 公司已完成对Fat Shark和Rotor Riot的收购整合[3,6] 财务管理 - 公司计划在未来9个月内将存货和预付存货从270万美元减少至200万美元以下，以控制现金消耗[7] - 公司已完成2023和2022年财务报表的重新审计[8] 财务指标 - 公司总营业费用为32.51亿美元，其中销售和营销费用为5.43亿美元[35] - 公司总运营费用为19.6亿美元，其中一般和行政费用为13.5亿美元[35] - 公司利息费用为6018.3万美元[36] - 公司净亏损为27.18亿美元[37] - 公司每股基本和稀释净亏损为0.34美元[38] - 公司普通股加权平均股数为8,053,299股[39] - 公司研发费用为2.71亿美元[35] - 公司折旧和摊销费用为342万美元[35] - 公司营业亏损为26.58亿美元[35] - 公司其他费用为6018.3万美元[36]

公司财务状况 - 公司于2024年2月16日完成首次公开募股(IPO),发行125万股普通股,每股价格4美元,募集资金5000万美元,扣除相关费用后净筹资约450万美元[175] - 公司IPO募集资金净额约290万美元[200] - 公司截至2024年8月14日拥有约180万美元现金[201] - 公司认为2024年2月IPO的净收益和现有现金余额足以支持至少未来12个月的运营计划[201] - 公司预计不会出现重大成本增加，并且考虑到Fat Shark和Rotor Riot合并公司的净负债和现金状况，预计将有足够的营运资金支持至少12个月的运营[201] - 公司需要(a)筹集额外资本、(b)重新融资新票据、(c)寻求延长票据到期日或(d)探索将新票据转换或交换为股权,这将导致股东被稀释[202] - 公司无法在需要时或在可接受的条件下筹集资金或探索此类其他选择,可能会违反新票据的义务,或被迫推迟、减少或消除某些运营工作[202] 收购与整合 - 公司于2022年11月21日收购了Red Cat旗下的消费类业务Fat Shark和Rotor Riot,总收购价款为2010万美元,包括110万美元现金、200万美元承兑票据和1700万美元公司普通股[176,177] - 公司于2024年7月22日完成了收购Fat Shark和Rotor Riot的工资调整,导致总收购价款增加200万美元,公司承兑票据总额增加至400万美元,并将到期日延长至2025年11月30日[178] - 公司正在继续评估从Fat Shark和Rotor Riot收购中获得的资产和负债的公允价值,尚未确定未分配的购买价格在商誉和其他无形资产之间的分配[205][206] 经营业绩 - 2024年第二季度,公司实现收入1411.1万美元,毛利率为28%[179,181] - 2024年上半年,公司实现收入2030.0万美元,毛利率为29%[187,189] - 2024年上半年,公司经营活动现金流出218.2万美元,主要由于净亏损增加和预付费用增加所致[196] - 2024年上半年,公司投资活动现金流出85.3万美元,主要用于收购Fat Shark和Rotor Riot[197] - 2024年上半年,公司筹资活动现金流入436.2万美元,主要来自IPO募集资金[198] - 2024年6月30日,公司流动资产为511.7万美元,流动负债为93.1万美元,净营运资金为418.6万美元[199] 其他 - 公司需要对存货进行定期评估,以确定其可变现净值,并可能需要记录存货减记[207] - 公司根据授予日的股价、预期期限、估计波动率和预期期限内的无风险利率,使用Black-Scholes期权定价模型确定股权激励的公允价值[209]

Exhibit 99.1 Unusual Machines Issues Letter to Shareholders CEO Allan Evans shares post-IPO achievements and provides insight into the Company’s strategic expansion into defense sector ORLANDO, Florida – May 15, 2024 (ACCESSWIRE) – Unusual Machines, Inc. (NYSE American: UMAC) (“Unusual Machines” or the “Company”), a drone and drone components manufacturer, today announced it filed its 10-Q with the U.S. Securities and Exchange Commission for the first quarter of 2024 and provided the following letter to its ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2024 Or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from _____________ to _____________ Commission File No. 333-270519 Unusual Machines, Inc. (Exact Name of Registrant as Specified in Its Charter) Nevada 66-0 ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-K ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2023 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT For the transition period from ________ to _________ Commission File Number: 333-270519 Unusual Machines, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Puerto Rico 66-0927642 (State or ...