UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 HTLFP Nasdaq Stock Market FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For quarterly period ended September 30, 2024 ☐TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For transition period from __________ to __________ Commission File Number: 001-15393 HEARTLAND FINANCIAL USA, INC. (Exact name of Registrant as specified in its charter) Delawar ...

Heartland Financial (NASDAQ: HTLF ) is a regional bank with a presence in 11 states. The bank offers a 7% yielding preferred share (NASDAQ: HTLFP ) that is currently trading at par, but is not callable until July. Should the shares notAbout My Writing: I am currently focused on income investing through either common shares, preferred shares, or bonds. I will occasionally break away and write about the economy at large or a special situation involving a company I've been researching in. I target two articles ...

贷款情况 - 商业和业务贷款(包括商业和工业、PPP和自用商业房地产贷款)较2024年6月30日减少2.627亿美元或4%至59.9亿美元[14][15] - 商业房地产贷款(包括非自用商业房地产和建筑贷款)较2024年6月30日减少330万美元或不到1%至35.8亿美元[14][15] - 农业和农业房地产贷款较2024年6月30日减少1.672亿美元或19%至7.012亿美元[14][15] - 住宅抵押贷款较2024年6月30日减少5670万美元或7%至7.08亿美元[14][15] - 公司总贷款规模为114.41亿美元，较上季度减少1.67亿美元[40] - 公司商业和工业贷款余额为35.03亿美元，较上季度减少3.81亿美元[40] - 公司房地产建筑贷款余额为11.20亿美元，较上季度增加3.72亿美元[40] 存款情况 - 客户存款较2024年6月30日增加2.176亿美元或2%至143.5亿美元[17][18] - 公司总存款规模为149.53亿美元，较上季度减少2.48亿美元[40] - 公司有息负债中客户存款占比为95.98%，较上季度下降1.03个百分点[40] 资产质量 - 总拨备和贷款相关信用损失拨备为1.173亿美元或总贷款的1.02%[25] - 不良资产占总资产的0.42%,较2023年12月31日的0.57%有所下降[26] - 30-89天逾期贷款占总贷款的0.26%,较2023年12月31日的0.09%有所上升[26] - 其他不动产拥有净额较2023年12月31日减少570万美元或46%至680万美元[26] - 公司总体贷款损失准备金余额为117,259千美元[41] - 公司不良贷款余额为69,115千美元,占总贷款的0.61%[41] - 公司不良资产余额为76,752千美元,占总资产的0.42%[41] - 公司贷款损失准备金占不良贷款的比例为152.68%[41] - 公司30-89天逾期贷款占总贷款的0.26%[41] - 公司不良贷款新增25,441千美元,减少30,240千美元[41] - 公司OREO/Repossessed资产处置收益833千美元[41] - 不良贷款率为0.72%，较上年同期下降0.08个百分点[43] - 拨备覆盖率为167.8%，较上年同期提高10.4个百分点[43] 财务指标 - 资产总额为1.84万亿美元，较上年同期增长1.4%[39] - 贷款净额为1.16万亿美元，较上年同期增长1.8%[39] - 存款总额为1.51万亿美元，较上年同期下降13.5%[39] - 客户存款为1.43万亿美元，较上年同期下降2.4%[39] - 息税前利润率为1.38%，较上年同期提高0.44个百分点[39] - 调整后的息税前利润率为1.14%，较上年同期提高0.16个百分点[39] - 平均权益回报率为12.60%，较上年同期提高2.13个百分点[39] - 调整后的平均权益回报率为10.27%，较上年同期下降0.65个百分点[39] - 公司核心一级资本充足率为12.66%，较上季度提升0.98个百分点[40] - 公司总风险加权资本充足率为16.34%，较上季度提升1.02个百分点[40] - 公司有效税率为24.25%，较上季度提升1.13个百分点[40] - 公司每股有形净资产为33.57美元，较上季度增加2.63美元[40] - 总资产为201.83亿美元，较上年同期增加6.63%[43] - 贷款净额为117.48亿美元，较上年同期增加2.22%[43] - 净利息差为2.80%，较上年同期提高0.30个百分点[43] - 非息收入占总收入的比重为38.2%[43] 损益情况 - 利息收入总额为2.54亿美元[36] - 利息支出总额为9,590万美元[36] - 净利息收入为1.58亿美元[36] - 信贷损失准备金为6,276万美元[36] - 非利息收入为1,900万美元[36] - 非利息支出为8,593万美元[36] - 税前利润为8,469万美元[36] - 净利润为6,415万美元[36] - 每股摊薄收益为1.44美元[36] - 优先股股息为2,013万美元[36] - 总体利息收入为2.558亿美元，较上年同期增加3.2%[42] - 贷款组合中商业及工业贷款利息收入为6.597亿美元，占总利息收入的25.8%[42] - 非所有者占用商业房地产贷款利息收入为3.954亿美元，占总利息收入的15.5%[42] - 储蓄存款利息支出为5.931亿美元，占总利息支出的61.9%[42] - 净利息收益率为3.78%，较上年同期上升60个基点[42] - 利息收入为7.67亿美元，较上年同期增加8.91%[43] - 利息支出为2.90亿美元，较上年同期增加14.83%[43] - 净利息收入为4.77亿美元，较上年同期增加5.58%[43]

Momentum investing is all about the idea of following a stock's recent trend, which can be in either direction. In the 'long' context, investors will essentially be "buying high, but hoping to sell even higher." And for investors following this methodology, taking advantage of trends in a stock's price is key; once a stock establishes a course, it is more than likely to continue moving in that direction. The goal is that once a stock heads down a fixed path, it will lead to timely and profitable trades. Eve ...

Heartland Financial (HTLF) appears an attractive pick, as it has been recently upgraded to a Zacks Rank #2 (Buy). This rating change essentially reflects an upward trend in earnings estimates -- one of the most powerful forces impacting stock prices. The Zacks rating relies solely on a company's changing earnings picture. It tracks EPS estimates for the current and following years from the sell-side analysts covering the stock through a consensus measure -- the Zacks Consensus Estimate. Individual investors ...

For the quarter ended June 2024, Heartland Financial (HTLF) reported revenue of $176.95 million, down 1.5% over the same period last year. EPS came in at $1.15, compared to $1.14 in the year-ago quarter.The reported revenue represents a surprise of -3.68% over the Zacks Consensus Estimate of $183.71 million. With the consensus EPS estimate being $1.16, the EPS surprise was -0.86%.While investors closely watch year-over-year changes in headline numbers -- revenue and earnings -- and how they compare to Wall ...

Heartland Financial (HTLF) came out with quarterly earnings of $1.15 per share, missing the Zacks Consensus Estimate of $1.16 per share. This compares to earnings of $1.14 per share a year ago. These figures are adjusted for non-recurring items.This quarterly report represents an earnings surprise of -0.86%. A quarter ago, it was expected that this multibank holding company would post earnings of $1.14 per share when it actually produced earnings of $1.22, delivering a surprise of 7.02%.Over the last four q ...

财务表现 - 季度净收入可供普通股股东的37.7百万美元或每股普通股0.88美元[1] - 调整后的可供普通股股东的收益为49.6百万美元或每股调整后摊薄收益1.15美元(非GAAP)[1] - 税前利润为1.19亿美元，较上年同期下降10.4%[36] - 净利润为9,145万美元，较上年同期下降10.5%[36] - 每股摊薄收益为2.03美元，较上年同期下降11.7%[36] 资产负债表 - 总资产为191.328亿美元，较上年同期下降5.4%[40] - 贷款净额为120.10亿美元，较上年同期增长3.29%[42] - 存款总额为155.63亿美元，较上年同期下降12.01%[42] - 客户存款为147.68亿美元，较上年同期增长0.77%[42] - 普通股权益为18.63亿美元，较上年同期增长7.89%[42] - 总股东权益为19.74亿美元，较上年同期增长7.41%[42] - 有形普通股权益为12.71亿美元，较上年同期增长12.61%[42] 资产质量 - 贷款损失准备金总额于2024年6月30日为139.9百万美元，占总贷款的1.21%，较2023年12月31日的139百万美元或1.15%有所增加[24] - 不良资产占总资产的0.59%，较2023年12月31日的0.57%有所上升[25] - 30-89天逾期贷款占总贷款的0.25%，较2023年12月31日的0.09%有所上升[25] - 其他不动产拥有净额从2023年12月31日的1.25亿美元减少至0.75亿美元，下降40%[26] 利息收益和支出 - 利息收入总额为5.07亿美元，较上年同期增长12.1%[36] - 净利息收入为3.13亿美元，较上年同期增长4.5%[36] - 总利息收入为2.556亿美元，较上年同期增长8.5%[38] - 总利息支出为9,688.8万美元，较上年同期增长9.6%[38] - 净利息收入为1.587亿美元，较上年同期增长7.9%[38] 非利息收入和支出 - 非利息收入为4,587万美元，较上年同期下降26.6%[36] - 非利息支出为2.30亿美元，较上年同期增加4.2%[36] - 非利息收入为1.821亿美元，较上年同期下降43.9%[38] - 非利息支出为1.162亿美元，较上年同期增加6.2%[38] 信贷损失准备金 - 信贷损失准备金为9,994万美元，较上年同期增加18.3%[36] - 信贷损失准备金计提为900.8万美元，较上年同期增加67.6%[38] 其他指标 - 普通股权比率增加至10.19%,有形普通股权比率(非GAAP)提高40个基点至7.28%[1] - 全税当量净息差(非GAAP)从2024年3月31日的3.57%增加至2024年6月30日的3.73%[1] - 贷款收益率年化增加13个基点至6.76%,存款成本年化下降3个基点至2.08%[1] - 拨备覆盖率为1.41%，较上年同期上升0.11个百分点[36] - 净息差为3.68%，较上年同期上升0.49个百分点[46] - 效率比为65.70%，较上年同期上升4.77个百分点[46] 重大事项 - 公司于7月中旬完成了对蒙大拿州罗基山银行全部9家分行的出售,包括3.438亿美元的贷款和5.318亿美元的存款,预计将在2024年第三季度实现3000万美元的收益[5] - 公司于2024年第二季度出售了1.084亿美元的证券,产生了1060万美元的税前损失[1] - 公司在2024年第四季度出售了8.654亿美元的证券,所得款项用于偿还高成本的批发存款和借款[7] - 公司全职员工人数从1,966人减少至1,843人,下降6%[10] - 计划与UMB金融公司合并,存在相关风险[32][33]

文章核心观点 - 公司在第二季度实现了稳健的经营业绩 [8] - 公司通过出售部分资产、降低高成本负债等措施提升了资产质量和流动性 [10][17][19] - 公司的净息差和贷款收益率均有所提升 [11][12] - 公司完成了对蒙大拿州罗基山银行的出售 [10] 财务指标分析 - 净利润和每股收益同比有所下降 [8] - 调整后的每股收益和调整后的净资产收益率均有所提升 [8][9] - 资产收益率和股东权益收益率有所下降 [9] - 无形资产调整后的股东权益收益率有所下降 [9] 业务情况分析 - 贷款规模略有下降,主要受到蒙大拿州罗基山银行出售的影响 [18] - 存款规模有所下降,主要受到蒙大拿州罗基山银行出售的影响 [19][20][22] - 不良贷款和不良资产比率有所上升 [29][30] - 拨备覆盖率有所下降 [29][30] 其他信息 - 公司正在积极推进与UMB金融公司的并购整合工作 [7] - 公司面临的主要风险包括经济环境恶化、信用风险上升、流动性和利率风险等 [36]

DENVER, July 25, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Common Stock DividendHeartland Financial USA, Inc. (NASDAQ: HTLF), operating under the brand name HTLF, announced its Board of Directors approved a quarterly cash dividend on common stock of $0.30 per share. The dividend is payable on August 27, 2024, to stockholders of record at the close of business on August 13, 2024. HTLF has increased or maintained its common stock dividend every quarter for more than 40 years. Series E Preferred Stock DividendThe Board of Dir ...