ZERO APO 清 科 创 亚 Zero2IPO Ventures 清科創業控股有限公司* ZERO2IPO HOLDINGS INC. ( 於開曼群島註冊成立的有限公司) 股份代號：1945 2024 中 期 報 告 「僅供識別 目 錄 中期財務資料的審閱報告 23 中期簡明合併綜合收益表 24 中期簡明合併資產負債表 25 中期簡明合併現金流量表 27 中期簡明合併權益變動表 28 簡明合併中期財務資料附註 29 釋義 於本中期報告內，除文義另有所指外，下列詞彙具有以下涵義。 * 僅供識別 釋義（續） 「標準守則」 指 上市規則附錄C3所載「上市發行人董事進行證券交易的標準守則」 「提名委員會」 指 董事會轄下的提名委員會 「首次公開發售後受限制 股份單位計劃」 指 本公司於2020年12月7日採納並於2023年5月17日修訂的首次公開 發售後受限制股份單位計劃 「招股章程」 指 本公司日期為2020年12月16日的招股章程 「薪酬委員會」 指 董事會轄下的薪酬委員會 「報告期」 指 截至2024年6月30日止六個月 「人民幣」 指 人民幣，中國法定貨幣 「受限制股份單位」 指 受限制股份單位 「證券及 ...

财务数据 - 集团收入为72,222千人民币，较上年同期下降15.8%[7] - 集团毛利为17,730千人民币，较上年同期增长2.9%[11] - 集团除所得税前虧損為9,586千人民币，較上年同期收窄28.9%[14] - 集團期內虧損為7,627千人民幣，較上年同期收窄22.0%[14] - 集團以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產為206,449千人民幣，較上年末增加26.6%[25] - 集團短期銀行存款為260,258千人民幣，較上年末下降15.9%[25] - 集團現金及現金等價物為118,594千人民幣，較上年末增加14.4%[25] - 集團合約負債為92,997千人民幣，較上年末增加28.6%[30] - 集團租賃負債為34,917千人民幣，較上年末下降13.8%[28][30] - 集團遞延所得稅資產為12,619千人民幣，較上年末增加56.0%[23] - 收入由2023年同期的人民幣85.8百萬元減少15.9%至2024年同期的人民幣72.2百萬元[92] - 收入成本由2023年同期的人民幣68.6百萬元減少20.6%至2024年同期的人民幣54.5百萬元[93] - 毛利由2023年同期的人民幣17.2百萬元增加2.9%至2024年同期的人民幣17.7百萬元，毛利率由20.0%增加至24.5%[94] - 數據服務毛利及毛利率保持相對穩定[95] - 營銷服務毛利由2023年同期的人民幣12.0百萬元減少21.7%至2024年同期的人民幣9.4百萬元，毛利率由43.0%減少至39.0%[96] - 投行證券服務毛虧由2023年同期的人民幣14.9百萬元減少57.0%至2024年同期的人民幣6.4百萬元[97] - 培訓服務毛利由2023年同期的人民幣5.6百萬元減少92.9%至2024年同期的人民幣0.4百萬元，毛利率由23.4%減少至3.5%[98] - 銷售及營銷費用由2023年同期的人民幣8.5百萬元減少9.4%至2024年同期的人民幣7.7百萬元[99] - 一般及行政費用由2023年同期的人民幣22.0百萬元增加17.7%至2024年同期的人民幣25.9百萬元[100] - 研發費用由2023年同期的人民幣8.2百萬元減少13.4%至2024年同期的人民幣7.1百萬元[101] - 公司的净亏损由截至2023年6月30日止六个月的人民幣9.8百万元下降22.4%至截至2024年同期的人民幣7.6百万元[104] - 公司的总资产保持相对稳定,于截至2023年12月31日及截至2024年6月30日分别为人民幣739.4百万元及人民幣731.6百万元[105] - 公司的负债总额保持相对稳定,于截至2023年12月31日及截至2024年6月30日分别为人民幣171.7百万元及人民幣170.5百万元[106] - 公司的资产负债率保持相对稳定,截至2024年6月30日为23.3%[123] - 公司截至2024年6月30日概无任何未偿还银行贷款或其他借款[122] - 截至2024年6月30日止六个月，本集团产生员工成本总额（包括董事薪酬）为人民币53.5百万元[133] 业务发展 - 公司附属公司北京清科创业信息咨询有限公司以总代价人民币28.3百万元收购致达基金约14.72%的合伙权益[39] - 公司擁有約36萬名註冊用戶的私募通及私募通MAX[86] - 為百餘客戶編製定制報告[86] - 線上資訊平台累計超過3.5百萬用戶[87] - 通過投資界平台及第三方平台的總閱讀量與去年同期相比增加約22%[87] - 公司提供數據、營銷、投行證券及培訓等綜合服務[85] 资本运作 - 公司于2024年上半年在香港联交所以总代价约1.4百万港元购回共1,434,000股普通股[41] - 公司于2024年7月2日至7月12日从市场购回376,000股普通股，并注销1,053,200股股份[42] - 本公司从全球发售获得的所得款项净额约为386.9百万港元，此外还获得了约66.0百万港元的额外所得款项净额[127] - 本公司于2022年6月6日发布公告，内容有关未动用所得款项净额的用途变更[128] - 截至2024年6月30日，本公司未动用所得款项净额为131.4百万港元[132] - 本公司现时预期将于2024年12月前悉数动用所得款项净额[136] - 本公司在报告期内以总代价约1.4百万港元在联交所购回合共1,434,000股股份，反映公司对其长远业务前景的信心以及提升股份价值[143][144] - 截至2024年6月30日，公司持有380,800股库存股[145] - 报告期内，公司未售出或转让任何库存股[145] 公司治理 - 除偏离企业管治守则之守则条文第C.2.1条外，本公司已遵守企业管治守则所载的守则条文[138] - 本公司已就董事进行证券交易采纳上市规则附录C3所载上市发行人董事之证券标准守则[140] - 可能拥有本集团内幕消息的相关本集团员工亦须就进行证券交易遵守标准守则[141] - 本公司将继续检讨及监察其企业管治常规，以确保遵守企业管治守则[139] - 审核委员会已审阅公司截至2024年6月30日止六个月的中期业绩

公司概况 - 清科創業控股有限公司是一家根据开曼群岛法律注册成立的豁免有限责任公司[4] - 公司股份代号为1945[1] - 清科創業控股有限公司的董事会成员包括倪正东先生、符星华女士、张妍妍女士等[8] - 公司的股份过户登记总处位于香港，股份代号为1945[9] 财务表现 - 公司2023年收入增长约8.1%，调整后净利润增长约4.2%[11] - 公司资产总额从2019年的170,551千元增长至2023年的739,447千元[18] - 公司2023年收入为238.5百万人民币，较2022年增长8.1%[27] - 公司2023年毛利为95.2百万人民币，毛利率为39.9%，较2022年下降1.9%[29] - 公司2023年數據服務毛利为39.4百万人民币，毛利率为56.0%，较2022年增长13.5%[30] - 公司2023年營銷服務毛利为42.5百万人民币，毛利率为49.6%，较2022年下降10.9%[31] - 公司2023年投行證券服務毛利为0.04百万人民币，毛利率为0.14%，较2022年大幅下降[32] - 公司2023年培訓服務毛利为13.2百万人民币，毛利率为26.4%，较2022年大幅上升[33] - 公司2023年銷售及營銷費用为18.1百万人民币，较2022年上升13.1%[34] - 公司2023年一般及行政費用为54.1百万人民币，较2022年上升30.0%[35] - 公司2023年研發費用为17.8百万人民币，较2022年减少12.3%[36] - 公司2023年財務收入净额为14.3百万人民币，较2022年大幅增长[37] - 公司流动资金及资本资源保持稳固，截至2023年12月31日，现金及现金等价物和短期银行存款约为人民币413.2百万元[42] - 公司的營運資金于2022年及2023年12月31日分别为人民幣484.3百萬元及人民幣490.3百萬元，保持相对稳定[42] - 公司的资产负债率截至2023年12月31日为23.2%，较截至2022年12月31日的28.0%有所下降[53] - 公司的股本回报率自2022年的3.7%减少至2023年的2.8%，主要由于慈善捐款导致净利润减少[54] 业务范围 - 公司通过私募通和研究报告服务为客户提供行业数据，截至2023年12月31日，私募通及私募通MAX共有约350,000名注册用户[20] - 公司在线信息平台累计超过约3.2百万用户，举办多场线下活动，累计与会者人数超过12,000名[22] - 公司提供投行证券服务，包括投资者-企业家匹配平台项目工场和清科证券移动应用程序，为投资者提供全方位的交易服务[23] - 公司通过沙丘学堂、清科沙丘投研院及清科投资研修院提供股权投资相关的线上线下培训课程，目标受众包括投资业专业人士、創业者、政府官员等[24] 高管团队 - 张女士自2006年3月加入公司，担任多个职位，包括运营经理、副总裁、營銷服務部董事总经理[61] - 张女士于2004年6月获得华中科技大学英语文学及工商管理学士学位，2019年11月获得中欧国际工商管理硕士学位[62] - 龚先生自2017年2月起担任公司董事，具有20年以上的信息科技及电子行业经验[63] - 龚先生曾担任多家上市公司的董事长或董事，包括中源协和细胞基因工程、上海富瀚微电子、杭州海康威视数字技术[64] - Ye先生拥有20年以上的互联网及金融机构运营管理经验，曾担任Jianpu Technology Inc.的董事长及首席执行官[65] - Ye先生曾在PayPal、American Express、America On Line等公司担任高管职位，具有丰富的行业经验[65] - 张先生自2012年起担任上海合之力投资管理有限公司总经理，具有15年以上的投资管理经验[66] - 余女士曾担任LAIX Inc.首席财务官，具有丰富的财务管理经验[68] - 余女士目前担任多家上市公司的独立非执行董事，包括创梦天地科技控股、GDS Holdings Limited、Baozun Inc.[69] - 楊女士于2017年6月加入公司，担任清科创业董事会秘书，具有多年财务及会计管理经验[73] - 张磊先生是公司的首席技术官，负责研究开发和技术管理[75] - 张磊先生在北京信息工程学院获得管理信息系统学士学位[77] - 江君女士是公司的高级副总裁，主要负责投行证券服务的管理[78] - 江女士曾在多家公司担任高管职务，包括担任富强金融资本有限公司首席执行官[79] - 江女士拥有东南大学经济法学士学位和阿伯泰邓迪大学工商管理硕士学位[80] - 杨真女士是公司的首席财务官兼联席公司秘书[81] - 郑程杰先生是公司的联席公司秘书，拥有十年以上的公司秘书领域经验[82] 企业治理 - 公司致力于维持高水平的企业治理，遵守上市规则附录C1

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概 不對因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任何損失承擔任何責任。 ZERO2IPO HOLDINGS INC. 清 科 創 業 控 股 有 限 公 司* （於開曼群島註冊成立之有限公司） （股份代號：1945） 截 至2023年12月31日 止 年 度 之 年 度 業 績 公 告 清科創業控股有限公司（「本公司」，連同其附屬公司及合併聯屬實體統稱「本 集團」）董事（「董事」）會（「董事會」）欣然公佈本集團截至2023年12月31日止 年 度（「報 告 期」）之 經 審 核 合 併 年 度 業 績，連 同 其 截 至2022年12月31日 止 年 度 之 比 較 數 字 載 列 如 下。截 至2023年12月31日 止 年 度 之 合 併 財 務 報 表 已 由 本 公 司 獨 立 核 數 師 羅 兵 咸 永 道 會 計 師 事 務 所（「核 數 師」）根 據 香 港 審計準則進行審核，並由董事會轄下的審核委員會（「審核委員會」）審閱。 於 本 公 告 內，「我 們」 ...

智通财经APP数据显示，清科创业(01945)、泡泡玛特(09992)、祖龙娱乐(09990)、上海石油化工股份(00338)、中远海控(01919)、金蝶国际(00268)、立基工程控股(01690)、汇量科技(01860)、微泰医疗-B(02235)、首程控股(00697)、复星国际(00656)、乐声电子(00213)、太古股份公司A(00019)、太古股份公司B(00087)、天鸽互动(01980)、方达控股(01521)、美因基因(06667)、友邦保险(01299)、快手-W(01024)、赛晶科技(00580)、歌礼制药-B(01672)、小米集团-W(01810)、天立国际控股(01773)、ESR(01821)、明源云(00909)、药明生物(02269)于2024年2月7日进行了回购。其中，回购金额最大的为药明生物(02269)，回购数量1214.75 万，回购金额2.34 亿元。 股票名称 回购数 回购额 年累计回购数量(股) 年累计回购数量/总股本 药明生物(02269) 1214.75 万 2.34 亿 8241.70 万 1.940% 小米集团-W(01810) 40 ...

在全球应对气候变化的背景下，碳中和成为各国共同的目标。为了推动这一进程，各种绿色能源项目和企业在世界各地崭露头角。在这其中，麦田能源凭借着其在全球绿色能源领域的优秀表现，荣登2023年度 Venture 50投资界碳中和榜单。 Venture 50评选（简称V50）是由清科创业（1945.HK）与投资界共同发起，自2006年创办至今，历经十八年的发展与升华，现已成为中国高成长企业投资价值风向标，在评选过程中，麦田能源以其创新的技术和强大的市场表现力脱颖而出，成为业界的璀璨新星。 自成立以来，麦田能源一直致力于推动全球绿色能源的发展，为了实现这一目标，麦田能源在过去的几年里付出了巨大的努力。一方面，麦田能源不断加大技术研发的投入，在经过多年深耕不辍的探索与创新后，麦田能源的业务已覆盖至光伏并网逆变器、储能逆变器、储能电池系统及汽车充电桩的研发、生产、销售。与此同时，麦田能源还积极同多所 “双一流”院校“联姻”，合作共建“2+N+N”产学研体系，共同攻克储能关键技术。 另一方面，麦田能源注重产品的实际应用和推广。为了满足不同国家和地区的需求，麦田能源不断优化产品性能，提高产品的可靠性和适应性。同时， ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概 不對因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任何損失承擔任何責任。 ZERO2IPO HOLDINGS INC. 清 科 創 業 控 股 有 限 公 司* （於開曼群島註冊成立之有限公司） （股份代號：1945） 有 關2022年 報 的 補 充 公 告 茲 提 述 清 科 創 業 控 股 有 限 公 司（「本 公 司」，連 同 其 附 屬 公 司 及 合 併 聯 屬 實體統稱「本集團」）截至2022年12月31日止年度的年度報告（「2022年報」）。 除另有界定者外，本公告所用詞彙與2022年報所界定者具有相同涵義。 本公告旨在為2022年報提供補充資料。 所 得 款 項 用 途 之 補 充 資 料 誠 如2022年 報 所 披 露，本 公 司 從 全 球 發 售 獲 得 的 淨 收 益（扣 除 承 銷 費 和 佣 金 及 相 關 成 本 和 費 用 後）約 為386.9百 萬 港 元，此 外，由 於 充 分 行 使 超 ...

1 二零二三中期報告 目 錄 釋義 2 公司資料 4 財務摘要 6 管理層討論及分析 7 其他資料 12 中期財務資料的審閱報告 19 中期簡明合併綜合收益表 20 中期簡明合併資產負債表 21 中期簡明合併現金流量表 23 中期簡明合併權益變動表 24 簡明合併中期財務資料附註 25 清科創業控股有限公司 2 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概 不對因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任何損失承擔任何責任。 ZERO2IPO HOLDINGS INC. 清 科 創 業 控 股 有 限 公 司* （於開曼群島註冊成立之有限公司） （股份代號：1945） 截 至2023年6月30日 止 六 個 月 之 中 期 業 績 公 告 清科創業控股有限公司（「本公司」，連同其附屬公司及合併聯屬實體統稱「本 集 團」）董 事（「董 事」）會（「董 事 會」）欣 然 公佈 本集 團 截 至 2023年6月30日 止 六 個 月 之 未 經 審 核 簡 明 合 併 中 期 業 績，連 同 其 截 至2022年6月30日 止 六 個月之比較數字，有關業績已由本公司審核委員會（「審核委員會」）審閱。 截 至2023年6月30日 止 六 個 月 之 中 期 業 績 已 由 本 公 司 獨 立 核 數 師 羅 兵 咸 永道會計師事務所根據香港會計師公會頒佈的香港審閱準則第2410號「由 實體獨立核數師進行中期財務資料審閱」進行審閱。 ...

公司业绩 - 2022年，公司业绩在逆势中增长，年度利润较2021年增长约71.2%[10] - 公司在2022年的收入为220,632千元，较2021年增长了6.6%[16] - 公司在2022年的除所得税前利润为23,696千元，较2021年增长了31.4%[16] - 公司在2022年的年度利润为19,632千元，较2021年增长了71.2%[16] - 公司在2022年的资产总额为762,308千元，较2021年增长了18.2%[16] - 公司在2022年的负债总额为213,446千元，较2021年增长了58.2%[16] - 公司在2022年的归属于本公司股东权益为549,133千元，较2021年增长了7.4%[16] 公司发展战略 - 公司通过TechStar Acquisition Corporation在香港成功上市，开启了一二级市场联动战略蓝图[11] - 公司正在进行私募通MAX的升级，将人工智能生成内容与现有产品深度融合，打造新型AI数据库[12] - 公司致力于成为股权投资行业的龙头，构建创投服务生态闭环，为客户及合作伙伴不断赋能[13] - 公司将继续专注于服务创新、创业、创投，助力中国股权投资行业高质量发展[14] 财务状况 - 公司2022年收入为人民币220.6百万元，较2021年增长6.1%[29] - 公司2022年毛利为人民币97.0百万元，毛利率为44.0%[31] - 公司2022年淨利潤为人民币19.6百万元，淨利潤率为8.9%[41] - 公司总资产从2021年12月31日的645.8百万人民币增加至2022年12月31日的762.3百万人民币，增长18.0%[42] - 公司总负债从2021年12月31日的135.1百万人民币增加至2022年12月31日的213.4百万人民币，增长58.0%[43] - 公司的资产负债率为28.0%[54] 公司治理 - 公司董事会遵守上市规则关于独立非执行董事的规定，确保独立性和专业资格[90][91] - 公司重视性别多样性，女性高级管理人员占比约57.1%，员工中女性占比约68.0%[95] - 公司认为董事会具备独立性是良好企业治理的重要元素，设有有效机制确保董事会获得独立意见[96][97] - 公司提供新任董事入职指引和持续专业发展培训，以确保了解公司运营和法规要求[98][99] - 公司鼓励董事参与持续专业发展，公司提供相关培训和信息以帮助董事履行职责[100][101] - 公司董事长兼首席执行官角色由同一人担任，董事会认为此安排有利于内部领导一致性和决策效率[102] 环境、社会及管治（ESG） - 公司发布第三份环境、社会及管治（ESG）报告，旨在实践可持续发展目标[154] - 报告遵循ESG报告指引的强制披露规定[155] - 报告独立、量化、平衡、一致性地展示公司ESG绩效[156] - 报告涵盖公司核心业务的环境和社会关键绩效指标[161] - 公司建立了ESG管治架构，董事会负责监督和审查公司ESG表现[170] - ESG工作小组监督ESG目标的实施和实现，并提供建议[171] - ESG工作小组负责监督、分析、识别、评估和应对ESG相关风险，并将其纳入企业整体风险管理[172]