调研基本情况 - 2024年5月29日公司接待9家机构调研[1][2] 汽车前后装市场差异 - 前装市场客户为整车车商或零部件配套商采用OEM模式生产品种相对单一批量大后装市场客户为零部件分销商采用ODM模式小批量多品种[3] 海外业务 - 海外业务第一大目的地为北美市场公司管控对客户或区域的依赖性[5] 技术改造影响 - 产品开发方面提升产品竞争力和客户粘性生产工艺优化方面提高生产效率降低成本提升盈利水平[6] 海运费影响 - 公司境外业务以FOB为主海运费由客户承担盈利受海运费影响小[7] 冷凝器使用 - 新能源汽车和燃油车只要配备空调系统就需要冷凝器[8] 存货减少原因 - 2023年末存货3683.78万元较上期期末减少1860.00万元降幅33.55%原因是铝材价格降低和产能提高后库存商品安全储备量减少[9] 业绩增长驱动力 - 募投项目投产前产能饱和专注于汽车冷凝器领域产能提升后将重点深耕热交换产品应用领域并横向拓展产品线[10]