风电行业发展趋势 - 陆上和海上风机招标量同比大幅增加，"千乡万村驭风行动"为风电行业带来新的增量 [1] - 部分省区风电资源政策放开,地方政府可自行审批风电资源指标,市场形势受到积极影响 [1] - 海外客户对明年的预期比较乐观,主要是欧美市场经济恢复、电网改造陆续推进,风电发展趋势相对乐观 [1] 公司风电主轴业务 - 公司风电主轴产品已实现批量出货,最大适配14MW机型,主要客户包括金风、西门子歌美飒等 [2] - 公司"年产3万吨高端装备关键件精密机械加工制造项目"正在推进,部分基建已完成,部分设备已采购并安装完成 [2] - 风机大型化对公司铸件设备不存在技术工艺问题,但会受运输条件影响,公司能够提升大型铸件的附加值 [2][3] 公司竞争优势 - 在技术研发、制作工艺和产品质量方面具有优势,获得多家知名客户的认可 [3] - 公司风电设备专用件24H1毛利率为24.19%,同比增长6.77个百分点,显著好于同业,主要得益于原材料价格下降以及内外销、产品结构调整 [4] 行业竞争格局 - 行业内主要竞争对手包括日月股份、吉鑫科技、佳力科技等,国内市场竞争较为激烈 [3] - 风电铸件价格相对稳定,国外客户价格相对优于国内价格,是否出现底部反转尚难具体判断 [3] - 目前市场出现积极因素,如部分地区放开资源政策,原材料价格降低,海外客户对欧美市场趋势乐观 [3]