文章核心观点 - 公司业绩持续强劲增长 [3][4][5][6] - 公司主要品牌Hoka和Ugg表现出色,带动整体业绩 [5][9][10] - 公司股价在过去5年涨幅超过500% [10] - 公司股票拆分不会改变其基本面估值,但通常与后续股价表现良好相关 [1][2] 公司业绩分析 - 总收入同比增长20.1%至13.1亿美元,超出预期 [4] - 直营和批发渠道收入均实现两位数增长 [4] - Hoka品牌销售增长34.7%,Ugg品牌销售增长13% [5] - 国际市场收入增长33%,显示公司有进一步拓展海外市场的空间 [5] - 毛利率提升250个基点至55.9%,显示公司成本控制良好 [6] - 净利润同比增长39.5%至每股1.59美元,超出预期 [7] 公司前景展望 - 公司下半年收入增速预计将有所放缓,但仍维持12%的全年增长目标 [7] - 公司历来给出较为保守的指引,投资者不应过于担心 [8] - 公司两大主力品牌Hoka和Ugg前景良好,有望在节日旺季表现出色 [9][10] - 公司估值合理,仍有进一步上涨空间 [10][11]