文章核心观点 - 公司通过基础设施升级为不断扩大的客户群提供更高效的服务,这带来了收益增长机会和较高的股本收益率(ROE),是公用事业板块的不错投资选择[1] - 公司预计未来两年的资本投资将保持在较高水平,以维护和升级现有基础设施,为客户提供可靠的服务[5] - 公司近三个月的股价涨幅优于行业平均水平[7] 公司概况 - 公司是一家Zacks排名第2(买入)的公司,具有较强的盈利增长潜力[2] - 公司过去4个季度的平均盈利超出预期107.4%[2] - 公司ROE为12.16%,高于行业平均水平9.7%,表明公司资金利用效率较高[3] - 公司持续增加股东价值,近期将季度股息从1.56美元提高至1.68美元,股息收益率达3.99%,高于标普500指数的1.29%[4] - 公司在过去6个月内新增4,058名客户,预计将带来约340万美元的增量毛利[6] 行业概况 - 公司所在公用事业天然气分销行业的其他优质股票还有Atmos Energy、MDU Resources和UGI Corporation等[8] - Atmos Energy未来3-5年的预期年化收益增长率为7%,2024财年EPS同比增长10.2%[9] - MDU Resources未来3-5年的预期年化收益增长率为6%,2024年EPS同比增长3.3%[10] - UGI Corporation 2024财年EPS同比增长2.8%,过去4个季度平均超预期19.1%[11]