公司收入和支出 - 公司主要通过持有的债务证券上的利息收入和在投资组合公司获得的债务或其他股权利益上的资本收益来产生收入[154] - 公司的主要运营费用是支付管理费和投资咨询协议下的次级激励费用以及融资安排下的利息费用[155] 分配和融资 - 在2023年第三季度和第四季度，公司的联席首席执行官宣布每股0.05美元的额外分配，分别于2023年10月16日支付和2024年1月15日支付，以及每股0.34美元的常规季度分配，于2023年12月15日支付[156] - 2023年11月8日，公司与某些机构投资者签订了2027年票据购买协议，发行了总额为10万美元的2027年票据，发行价格为票面金额的99.25%。公司净收益约为99,000美元，用于主要偿还优先担保融资安排下的债务，按照投资目标对投资组合公司进行投资，并用于营运资金和一般公司用途[159] 投资组合情况 - 截至2023年9月30日，公司的投资组合中，高级担保第一顺位债务占85.7%，高级担保第二顺位债务占2.1%，无担保债务占0.8%，股权占11.3%[160] - 2023年9月30日，公司的投资组合中，浮动利率投资占81.2%，固定利率投资占7.3%，非收入产生投资占8.4%，其他收入产生投资占3.1%[161] - 截至2023年9月30日，公司的投资组合中，服务业、医疗保健和制药、多元化媒体和生产、广告、印刷和出版等行业占比较高[162] 投资评级和投资价值 - 公司使用投资评级系统对投资组合中的每项投资进行评级，评级范围为1到5，用于监测预期收益水平，1表示风险最小，2表示风险与初始成本基本相同，3表示风险增加但预期全额本金和利息或股利回报[163][164][165][166] - 2023年9月30日，投资组合中1级评级的投资价值为776美元，占比为0%；2级评级的投资价值为1,566,904美元，占比为90.7%；3级评级的投资价值为142,402美元，占比为8.2%；4级评级的投资价值为10,026美元，占比为0.6%；5级评级的投资价值为7,835美元，占比为0.5%[169] 公司财务状况 - 2023年9月30日，公司的投资收入为67,540美元，较2022年同期增长；运营费用和所得税为37,550美元；净投资收入为29,990美元；投资收入主要来自于利息收入[171] - 2023年9月30日，公司的管理费用为6,741美元，利息支出为21,757美元；总运营费用和所得税为37,550美元；总体而言，公司的净投资收入为29,990美元[172] - 2023年9月30日，公司的投资组合中实现的投资损失和外汇损失为8,123美元；投资组合中未实现的升值为25,606美元[174] - 2023年9月30日，公司的净资产增加主要是由于运营活动带来的，总体为47,473美元[176] 公司现金和融资情况 - 公司主要通过来自投资的利息、费用和股利的现金流以及来自投资的本金偿还和出售收益来产生现金；同时，公司使用杠杆来增强回报，可能会通过未来的借款和证券发行来产生现金[184] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司的资产覆盖比率分别为1.85和1.92[185] - 公司计划在未来12个月内以低于当前净资产净值的价格发行普通股[185] - 2023年9月30日，公司现金为6,805美元，短期投资为116,934美元[185] - 2023年9月30日，公司在融资安排下有1.02亿美元可用[185] - 2023年9月30日，公司通过10b5-1交易计划回购了834,680股股票，平均购买价格为10.33美元/股[188] 分红和借款情况 - 2023年9月30日，公司宣布每股分红为0.39美元，总分红为21,276美元[190] - 2023年第三季度和第四季度，公司宣布每股额外分红为0.05美元[191] - 2023年第四季度，公司宣布每股常规季度分红为0.34美元[191] - 2023年11月3日，公司在JPM信贷协议下的未偿还借款为575,000美元[192] - 2023年11月3日，公司在UBS协议下的未偿还借款为122,500美元[193] 风险披露 - 公司投资组合中的Level 3投资预计占据主导地位，存在估值不确定性，可能与活跃市场下的估值存在显着差异[204] - 公司面临市场风险，尤其是利率变动风险，对投资收益和债务投资价值可能产生影响，详见市场风险披露[208]