公司概况 - Bain Capital Specialty Finance, Inc. 是一家专注于向中型企业提供贷款的外部管理专业金融公司[189] 投资组合 - 自2016年10月13日至2023年9月30日，公司已在债务和股权投资上投入约687.81亿美元[189] - 2023年9月底，公司投资了114.2亿美元，包括PIK，在59家投资组合公司，总投资净增长为11.4亿美元[203] - 截至2023年9月30日，头寸组合中第一抵押优先担保贷款占66.3%，第二抵押优先担保贷款占3.7%，权益利息占8.8%[204] - 2023年9月底，公司投资组合中94.2%的债务采用浮动利率，5.8%采用固定利率[207] - 公司投资组合中评级为1的投资价值为2,415美元，占总投资组合价值的0.1%；评级为2的投资价值为2,263,004美元，占总投资组合价值的94.7%；评级为3的投资价值为98,824美元，占总投资组合价值的4.1%；评级为4的投资价值为25,955美元，占总投资组合价值的1.1%[215] 财务状况 - 公司的资产覆盖率截至2023年9月30日为182.2%[196] - 2023年9月30日，公司总投资收入为72,390美元，净投资收入为35,648美元；总投资支出净额为36,102美元[216] - 2023年9月30日，公司总投资收入为222,842美元，净投资收入为106,718美元；总投资支出净额为113,792美元[217] - 2023年9月30日，公司利息收入为172,283美元，股息收入为25,689美元；总运营费用为36,102美元，其中利息和债务融资费用为20,775美元[219] 风险管理 - 公司可能会参与具有资产负债表风险的金融工具[236] - 公司面临着金融市场风险，包括利率变动风险，预计将投资于中小企业的债务和股权证券，可能会对投资进行公允价值估值[247] 财务报表 - 公司的债务总额为1,617,500美元，截至2023年9月30日[233] - 公司在2023年前9个月宣布的分配总额为76,184美元，2022年为65,853美元[234] - 公司的未经审计合并财务报表按照美国通用会计准则编制[237] - 公司根据美国通用会计准则制定估计和假设，这些估计和假设可能影响财务报表中的报告金额[238] - 公司记录投资交易的实现收益和损失，基于特定识别方法[239] - 公司对投资进行估值时，会考虑多种因素，如财务比率、现金流模型等[240] - 公司对投资进行估值时，会参考市场报价、财务比率等因素，以确定公允价值[241] 管理协议 - 公司与顾问签订了修订后的咨询协议，约定了年度基本管理费和根据投资表现支付的激励费用[245] - 公司与管理人签订了管理协议，管理人将提供必要的行政服务，公司将支付管理人的成本和费用[246] 外汇交易 - 2023年第三季度，公司投资中实现损失为5.19亿美元，2022年同期为1.2亿美元；外汇交易中实现损失为0.7亿美元，2022年同期为2.3亿美元；外汇合约中实现损失为0.2亿美元，2022年同期为1.76亿美元[224] - 2023年前九个月，公司投资中实现损失为6.18亿美元，2022年同期为2.3亿美元；外汇交易中实现损失为5.2亿美元，2022年同期为4.9亿美元；外汇合约中实现损失为2.6亿美元，2022年同期为2.09亿美元[225] - 2023年第三季度，公司外汇影响净资产增长为0.543亿美元，2022年同期为1.967亿美元；前九个月为1.514亿美元，2022年同期为2.823亿美元[226][227] 股票回购 - 公司董事会授权公司回购最多5,000万美元的普通股[232]