公司业务及合作 - 公司提供安全、互动和智能家居解决方案，截至2023年3月31日，服务约670万安全监控服务订阅用户[139] - 2023年第一季度，公司推出了新的ADT+应用程序，用于自助安装的智能家居安全产品，包括Google Nest产品，预计将于2023年底推出专业安装[143] - 2023年第一季度，Google批准向公司返还约1250万美元的首笔成功基金，用于支付公司承担的某些联合营销费用的Google部分[144] - 与State Farm签署的发展协议中，State Farm承诺向机会基金提供高达3亿美元，公司已收到1亿美元[145] - 2023年第一季度，机会基金中的约200万美元用于资助项目开发计划[146] 业绩指标 - 公司的关键业绩指标包括RMR、毛客户收入流失率和调整后的EBITDA，2023年第一季度RMR为378,198千美元，毛客户收入流失率为12.5%，调整后的EBITDA为624,916千美元[163] - CSB部门的监控和相关服务收入增长主要来自于平均价格和订户增加的影响，安全安装、产品和其他方面的收入增长主要来自于现有客户数量增加[164] - 商业部门的收入增长主要来自于服务费用的提高和销售表现强劲，太阳能部门的收入下降主要是由于销售减少和宏观经济条件的影响[165][166] 财务状况 - 截至2023年3月31日，公司的RMR余额为3.78亿美元，较上一期增长4%[1] - 2023年3月31日，总体客户收入流失率为12.5%，较2022年3月31日的12.9%有所改善[2] - 2023年3月31日，总成本为5.14亿美元，较上一期增加4,233万美元，其中CSB和Commercial部分成本增加，Solar部分成本减少[3] - 2023年3月31日，销售、总部和行政费用减少，主要是由于Solar SG&A成本降低[4] - 2023年3月31日，公司录得1.93亿美元的商誉减值损失，主要与Solar业务有关[5] - 2023年3月31日，公司的利息支出增加，主要是由于利率掉期的未实现损失[6] - 2023年3月31日，公司的所得税收益为4300万美元，税率为33.1%[7] - 2023年3月31日，公司的调整后EBITDA为6.25亿美元，较上一期增加2,391.9万美元[8] - 2023年3月31日，CSB部门的调整后EBITDA为5.95亿美元，较上一期增加3,412.8万美元[9] 资金运作 - 公司的流动性和资本资源主要包括现金、受限现金、授信额度等，预计未来现金需求包括运营活动、债务本息支付等[10] - 2023年3月31日，公司与第三方贷款人签署的太阳能业务相关贷款责任约为7100万美元[200] - 2023年3月，公司通过Term Loan A Facility发行了总额为6亿美元的贷款，预计将在2023年ADT Notes到期日前使用额外的5,000万美元贷款完成对ADT Notes的赎回[202] - 2023年3月，公司通过修订Receivables Facility协议，将借款能力从4亿美元增加至5亿美元，未承诺的循环期限从2023年5月延长至2024年3月[203] - 2023年3月31日，公司从Receivables Facility获得6400万美元的收入，并偿还4400万美元，截至同日，Receivables Facility的未偿余额为3.74亿美元[204] - 2023年3月，公司使用Term Loan A Facility的收入赎回了约6亿美元的ADT Notes，打算在2023年6月使用Incremental Term Loan A和现金赎回剩余约1亿美元的ADT Notes[205] - 2023年5月2日，公司使用现金赎回了1.5亿美元的ADT Notes due 2024[206] - 截至2023年3月31日，公司所有债务义务的财务契约和其他维护测试均符合要求，不认为未来存在重大违约风险[207] 股东回报及现金流 - 2023年3月31日，公司宣布向普通股和B类普通股持有人发放每股0.035美元的股息，股权登记日为2023年6月15日，分配日为2023年7月6日[209] - 2023年3月31日，公司经营活动提供的净现金为306,640千美元，投资活动使用的净现金为336,040千美元，融资活动使用的净现金为40,628千美元[210] - 经营活动提供的现金保持相对稳定，主要包括：现金利息增加3900万美元，与2020年根据CARES法案推迟的工资税支付增加2600万美元，广播转换成本减少1400万美元[211] 贷款及利率风险 - 公司在2023年3月借款6亿美元用于偿还到期的6亿美元固定利率ADT票据[227] - 公司进行了总名义金额为3亿美元的浮动到固定利率互换以部分对冲Term Loan A Facility[227] - 公司的利率风险暴露没有发生重大变化，除非在2022年年度报告中另有讨论[226]