财务业绩 - 2024年第三季度净收入为9.828亿美元，同比下降1.8%[109] - 2024年前三季度净收入为30.251亿美元，同比下降1.2%，剔除汇率影响后有0.3%的有机增长[109] - 2024年第三季度经营亏损为1.992亿美元，同比下降271.4%[110] - 2024年前三季度经营利润为7550万美元，同比下降80.3%[110] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流为3.808亿美元[111] 资产减值 - 在第三季度识别到了Dynapower报告单元可能存在减值迹象，计提了1.501亿美元的非现金减值费用[112,113] 业务调整 - 2024年8月以1.65亿美元的价格出售了Insights业务[114] - 2024年6月发行了6.625%的优先票据,并赎回了5.0%的优先票据,优化了资本结构和流动性[115] - 2024年第一季度进行了业务重组,将汽车和HVOR业务合并,并将Insights业务独立成为新的运营分部[116] 成本管理 - 成本收入比例上升,主要由于(1)与产品生命周期管理相关的4050万美元合同终止成本和存货费用,主要在传感解决方案业务中,以及(2)客户定价和制造效率的净影响,部分被2023年6月30日退出海洋业务导致的1050万美元存货减记的不再发生所抵消[128] - 研发费用和销售、一般及管理费用未发生重大波动[129,130] - 无形资产摊销增加,主要由于2024年第三季度退出航空航天和国防业务导致的960万美元加速摊销[131,132] 重组费用 - 2024年第三季度计提1.501亿美元的Dynapower报告单元商誉减值[133] - 重组及其他费用增加,主要由于(1)2024年第三季度出售洞察业务的损失,(2)退出航空航天和国防业务的相关费用,部分被2023年第三季度的裁员费用不再发生所抵消[133,134,135] 利润下降 - 2024年第三季度和前9个月营业利润均有所下降,主要由于上述各项因素的不利影响[136,137] 财务费用 - 利息费用下降,主要由于偿还了5.0%和5.625%的优先票据[138,139,140] - 其他净损失增加,主要由于(1)2024年第一季度对一项权益投资的价格变动损失,(2)5.0%优先票据赎回损失,以及(3)未指定套期的外汇远期合约损失,部分被外汇重新计量和商品远期合约收益所抵消[143,144,145] - 所得税费用受到(1)知识产权未来税收抵免的递延税收收益,(2)出售洞察业务的税收费用,以及(3)美国合格养老金计划结算的递延税收费用的影响[146,147] 非GAAP指标 - 公司调整后EBITDA的定义为扣除利息费用、所得税、折旧和摊销等因素后的净收益[159] - 公司使用总债务与调整后EBITDA的比率来衡量财务杠杆水平[160] - 公司使用净债务与调整后EBITDA的比率来衡量财务杠杆水平[161] - 公司的非GAAP调整主要包括重组相关费用、融资及交易费用、衍生工具损益等[162,164,165,166] - 公司将与收购相关的折旧和摊销费用作为非GAAP调整项[167] - 公司将与税务相关的调整项作为非GAAP调整[168,170] 重组费用明细 - 公司在2024年第三季度和前九个月期间主要包括以下重组相关和其他费用：(1)与重组IT运营和产品生命周期管理相关的某些措施,包括感应解决方案分部内产品线停产,总成本分别为3,250万美元和4,840万美元;(2)其他各种重组相关费用分别约为530万美元和1,990万美元;(3)主要记录在重组和其他费用净额中的退出Spear相关的约1,500万美元费用;以及(4)在两个期间内记录的600万美元退休金结算费用[176] - 公司在2023年第三季度和前九个月期间主要包括以下重组相关和其他费用：(1)退出Spear海事业务相关的180万美元和2,840万美元费用;(2)作为2023年第三季度计划的一部分产生的2,140万美元费用;以及(3)由于2023年第三季度计划采取的行动而产生的820万美元和1,040万美元费用[177] 非经常性损益 - 公司在2024年第三季度和前九个月期间确认了1.501亿美元的非现金商誉减值费用,主要与Dynapower报告单元有关[177] - 公司在2024年第三季度和前九个月期间分别确认了1.234亿美元和1.262亿美元的交易损失,主要包括出售Insights业务的1.101亿美元损失[178] - 公司在2024年第三季度和前九个月期间分别确认了850万美元和1,260万美元的并购补偿安排费用[178] - 公司在2024年第三季度和前九个月期间分别确认了920万美元和920万美元的债务融资损失[178] - 公司在2024年第三季度和前九个月期间分别确认了-110万美元和1,320万美元的投资损失/(收益)[178] 现金流 - 公司在2024年第三季度和前九个月期间的经营活动产生的净现金流分别为3.808亿美元和3.516亿美元,自由现金流分别为2.541亿美元和2.154亿美元[180] - 公司在2024年第三季度和前九个月期间的调整后EBITDA分别为8.915亿美元和6.733亿美元[183] 财务状况 - 公司在2024年9月30日和2023年12月31日的总债务和融资租赁义务分别为31.981亿美元和33.992亿美元,总负债率分别为3.6和3.8,净负债率分别为3.0和3.2[185] - 公司现金及现金等价物余额主要以美元、欧元、英镑和人民币等主要货币持有[188][189] - 2024年前9个月经营活动产生的现金流量净额为3.808亿美元，较上年同期增加[191] - 2024年前9个月投资活动产生的现金流量净额为1.52亿美元，较上年同期增加主要由于出售Insights业务获得1.383亿美元[192] - 2024年前9个月筹资活动产生的现金流量净额为-4.003亿美元，较上年同期减少主要由于发行6.625%优先票据获得5亿美元现金[193] - 截至2024年9月30日，公司总债务为32亿美元，包括融资租赁义务但不包括债务折价、溢价和递延融资成本[194][195] - 截至2024年9月30日，公司在循环信贷额度下可用现金为7.458亿美元，在额外信贷额度下可用现金约为28亿美元[197] - 公司认为现有流动性资源足以满足未来12个月的运营、资本支出、股息支付、股票回购和偿债需求[198] - 公司目前遵守信贷协议和优先票据契约中的所有限制性条款和违约条款[202]