公司财务状况 - 公司结构性业务投资组合余额从2023年12月31日的126.2亿美元减少至2024年9月30日的115.7亿美元，主要是由于贷款偿还超过贷款发放[266] - 公司的代理业务贷款持有待售余额减少2.256亿美元,主要是由于贷款销售超过贷款发放[269] - 公司的资本化抵押贷款服务权减少1.49亿美元,主要是由于摊销和提前偿还冲销超过新增[269] - 公司的房地产拥有权增加4.09亿美元,主要是由于接管了两笔多户型桥贷的抵押物[270] - 公司贷款服务组合总额为330.12亿美元，其中房利美贷款占22.53亿美元，房利美贷款加权平均利率为4.60%[277] - 公司贷款服务组合中90天以上逾期贷款占比为1.29%[277] - 公司结构性业务利息收益资产平均余额为122.27亿美元，加权平均收益率为8.89%[284] - 公司结构性业务利息支付负债平均余额为100.93亿美元，加权平均融资成本为7.58%[285] - 公司在2024年出售一处自有房地产资产,获得3.8百万美元的收益[308] - 公司2024年9月30日有16,293,589份OP Units未兑换,占公司8%的股权[309] - 公司2024年9月30日有总计99.7亿美元的结构性债务,其中70%不含标记至市场条款,剩余30%为信贷和回购融资[313] - 公司2024年10月30日有约6亿美元的现金和流动性,另外还有330.1亿美元的代理服务组合,每年产生1.254亿美元的经常性现金流[314] 收入和利润 - 利息收入下降9510万美元，主要是结构性业务利息收入下降[301] - 利息支出下降5110万美元，主要是结构性业务利息支出下降[302] - 销售收益(包括基于费用的服务)净额下降304万美元，主要是销量下降8%[303] - 抵押贷款服务权收益下降1084万美元，主要是贷款承诺量下降20%和服务权率下降3%[304] - 服务收益净额下降480万美元，主要是平均托管余额下降[304] - 员工薪酬和福利费用增加1189万美元，主要是奖金和佣金增加[306] - 信用损失准备(扣除回收)增加986万美元，主要是特定贷款减值准备增加[307] - 权益联营公司收益下降1330万美元[293] - 所得税费用下降671万美元[294] - 归属于普通股东的净利润下降7496万美元[297] 关键财务指标 - 公司第三季度净收入为58,175千美元，同比下降25.3%[336] - 第三季度可分配收益为88,175千美元，同比下降21.4%[336] - 第三季度每股可分配收益为0.43美元，同比下降21.8%[336] - 第三季度非控股权益净收入为5,028千美元[336] - 第三季度抵押贷款服务权收益为13,195千美元[336] - 第三季度折旧和摊销费用为2,564千美元[336] - 第三季度信用损失准备计提为17,077千美元[336] - 第三季度股份支付费用为2,977千美元[336] - 前三季度可分配收益为276,418千美元，同比下降20.6%[336] - 前三季度每股可分配收益为1.35美元，同比下降22.4%[336] 业务发展 - 结构性业务贷款发放总额为2.585亿美元，加权平均利率为9.82%[267] - 结构性业务贷款偿还总额为5.213亿美元，加权平均利率为9.68%[267] - 代理业务贷款发放总额为10.97亿美元，其中法纳美贷款6.16亿美元，弗雷迪Mac贷款3.79亿美元[269] - 代理业务贷款销售总额为11.19亿美元，其中法纳美贷款6.56亿美元，弗雷迪Mac贷款3.56亿美元[269] - 投资联营公司减少300万美元,主要是从AWC和住宅抵押贷款业务收到的分配款合计1900万美元,部分被对AWC和AMAC III的投资贡献1630万美元所抵消[270] - 应收关联方增加3240万美元,主要是由于在报告期末从关联服务业务收到的房地产交易回款增加,在季度结束后汇款给公司[271] - 信贷和回购融资设施增加1990万美元,主要是由于结构性业务中CLO的展期再融资,部分被代理业务的贷款销售超过贷款发放所抵消[272] - 证券化债务减少16.2亿美元,主要是由于CLO 15的展期和其余证券化的偿还[273] - 应付关联方增加1170万美元,由于贷款回款、扣留和托管款项的时间性影响,需要汇款给关联服务业务[273] 其他 - 公司发行了9.00%的2027年到期的9000万美元无担保优先票据，并赎回了4.75%的无担保优先票据[256] - 联邦储备局在2024年9月下调联邦基金利率50个基点，这是自2020年以来的首次降息[257] - 通胀、高利率、银行倒闭和地缘政治不确定性导致资本市场出现重大扰乱[258] - 公司定义了可分配收益作为衡量经营业绩和向股东支付股息的重要补充指标[331][332][333][334][335] - 公司2024年第三季度计提了1,270万美元的税收准备,其中包括2,160万美元的当期税收准备和890万美元的递延税收抵免[309]