财务业绩 - 2024年第三季度销售额为34.49亿美元，同比下降4.8%[11] - 2024年前三季度销售额为106.47亿美元，同比下降0.3%[11] - 2024年第三季度毛利为6.36亿美元，毛利率为18.4%[11] - 2024年前三季度毛利为19.65亿美元，毛利率为18.4%[11] - 2024年第三季度净利润为2.34亿美元，同比增长368%[11] - 2024年前三季度净利润为7.43亿美元，同比增长57.7%[11] - 2024年第三季度每股收益为1.04美元，同比增长395%[11] - 2024年前三季度每股收益为3.28美元，同比增长63.2%[11] 资产负债情况 - 2024年9月30日现金及现金等价物为20亿美元，较2023年12月31日增加30.3%[9] - 2024年9月30日总资产为151.37亿美元，较2023年12月31日增加4.7%[9] - 2024年9月30日和2023年12月31日的存货净额分别为13.66亿美元和13.13亿美元[88,89] - 2024年9月30日和2023年12月31日的其他资产中包括预付款、长期应收款和递延所得税等[90] 收购与重组 - 公司完成了对Eldor Corporation电动混合系统业务的收购，预计将增强公司在电力电子领域的工程能力[28] - 收购对价为7800万美元，还可能支付最高1.91亿美元的或有对价[28] - 收购产生的商誉为1400万美元，将计入PowerDrive Systems分部[31] - 收购获得的其他无形资产包括6年期开发技术9百万美元和10年期客户关系2百万美元[32] - 公司实施了新的业务单元和管理架构，现分为四个可报告分部[19] - 公司在2023年7月完成了燃料系统和售后市场业务的分拆[20] - 公司完成收购湖北超日电气的电动车解决方案、智能电网和智能能源业务，总对价2.88亿元人民币(4.2亿美元)[33] - 收购Drivetek AG以加强公司在辅助逆变器方面的电力电子能力，预计将有助于加速其高压电动风扇业务的增长[38] - 收购Rhombus Energy Solutions以加快有机增长并在北美地区拓展充电业务[39,40,41] - 收购Santroll Automotive Components以加强公司在轻型车电机方面的垂直整合、规模和产品组合[42,43] - 公司在2024年6月批准了一项约75百万美元的重组计划,以应对PowerDrive Systems分部的市场波动[64] - 公司正在评估未来进一步降低成本的选择,可能会产生重大的重组费用[72] 收入构成 - 公司产品可分为电动产品和传统产品，2024年前三季度电动产品收入为17.21亿美元，传统产品收入为89.26亿美元[50,51] - 公司2024年前三季度北美地区收入为9.32亿美元，欧洲地区收入为12.58亿美元，亚洲地区收入为11.96亿美元[54] - 公司2023年前三季度北美地区收入为10.65亿美元，欧洲地区收入为12.43亿美元，亚洲地区收入为12.62亿美元[54] - 公司在2024年第三季度和前九个月的总收入分别为10,647百万美元和10,676百万美元[55] 费用情况 - 公司在2024年第三季度和前九个月的重组费用分别为21百万美元和65百万美元[62][63] - 公司在2023年第三季度和前九个月的重组费用分别为56百万美元和68百万美元[63] - 公司在2024年第三季度和前九个月的研发支出净额分别为190百万美元和566百万美元[75] - 公司在2023年第三季度和前九个月的研发支出净额分别为192百万美元和541百万美元[75] - 公司的研发支出主要由客户承担,客户报销金额在2024年第三季度和前九个月分别为28百万美元和90百万美元[75] - 公司的研发支出在2024年第三季度和前九个月分别为218百万美元和656百万美元[75] - 公司在2024年第三季度和前九个月的其他营业费用(收入)净额分别为500万美元和2800万美元[76,77,78,79,80,81,82] - 公司2024年第三季度和2023年第三季度的有效税率分别为5%和56%,其中包括多项税务调整[83,84,85,86] 商誉减值 - 公司对PowerDrive Systems业务单元进行了商誉减值测试,结果显示其公允价值超过账面价值约5%,未发生减值[92,93,94,95] - 公司对部分业务单元进行了重组,导致商誉在相关单元之间进行了重新分配[96] 债务融资 - 公司于2024年8月发行了4.95%的5亿美元2029年到期的优先票据和5.4%的5亿美元2034年到期的优先票据,主要用于偿还2025年到期的优先票据[105] - 公司于2024年9月回购了部分2025年到期的优先票据,并于2024年11月1日赎回了剩余的2025年到期的优先票据[106][107][108] - 公司有2亿美元的多币种循环信贷额度,并有2亿美元的商业票据发行计划,截至2024年9月30日均未使用[110][111][112] - 公司优先票据的估计公允价值低于账面价值222百万美元[113] 其他负债 - 公司其他流动负债主要包括工资、客户相关、间接税、产品质量保证等[115] - 公司其他非流动负债主要包括递延所得税负债、产品质量保证、其他税收负债等[116] - 公司有关环境责任的预计负债为5百万美元[169] 公允价值计量 - 公司使用市场法、成本法和收益法三种估值技术来计量公允价值[120] - 公司持有的金融资产和负债在2024年9月30日和2023年12月31日的公允价值分类情况[121][122] - 公司2023年1月1日至2024年9月30日期间第3层级公允价值计量的应收或应付或有对价的变动情况[124] 套期会计 - 公司使用外汇远期和期权合约来规避预期现金流量的汇率风险[128][129][130] - 公司使用跨货币掉期合约来规避对外币净投资的汇率风险[132][133][135][136][137] - 公司衍生工具在资产负债表中的公允价值[138] - 指定为套期工具的衍生工具在损益表和其他综合收益表中的影响[141,142,144,146,147] - 未指定为套期工具的衍生工具产生的收益和损失[149] 退休福利 - 公司定义受益计划的净定期福利费用[152,153] - 公司预计2024年定义受益计划的供款范围为2000万美元至3000万美元[151] - 公司其他退休后福利计划采用现付制[151] 股东权益 - 公司在2024年9月30日的总股东权益为63.52亿美元[155] - 2024年9月30日的累计其他综合收益为-8.08亿美元[155] - 2024年9月30日的非控股权益为1.96亿美元[155] - 2024年9月30日的发行在外普通股为3百万股[155] - 2024年9月30日的资本公积为26.57亿美元[155] - 2024年9月30日的库存股为25.36亿美元[155] - 2024年9月30日的留存收益为68.40亿美元[155] - 公司2024年9月30日累计其他综合收益(损失)余额为-915百万美元[163] 分部信息 - 公司2024年9月30日涡轮增压及热系统分部营业收入为13.86亿美元[181] - 公司2024年9月30日动力传动及摩尔系统分部营业收入为13.65亿美元[181] - 公司2024年9月30日电驱动系统分部营业收入为5.12亿美元[181] - 公司2024年9月30日电池及充电系统分部营业收入为1.97亿美元[181] - 公司第三季度和前九个月的分部经营利润情况[185] 现金流量 - 公司第三季度和前九个月的经营活动现金流情况[186,187,188] 其他事项 - 公司已完成PHINIA的剥离,并提供了过渡服务[190,191,192] - 公司北卡罗来纳州的工厂受到了飓风影响,预计损失不超过1000万美元[194] - 公司采取了多种措施来应对外汇风险,包括设立当地生产基地、使用当地货币融资以及使用远期合约等[290,292,293] - 公司的披露控制和程序以及内部控制情况良好[295,296] - 公司面临多项索赔和司法及行政诉讼[298] - 这些诉讼涉及公司业务或公司可能承担合同赔偿责任的事项[298] - 诉讼包括环境和其他诉讼,详见财务报表附注[298]