公司业务模式和收入来源 - 公司主要通过旅游市场交易业务和软件即服务(SaaS)平台订阅业务获得收入[190] - 公司交易业务收入包括佣金收入、激励收入和其他旅游产品及服务收入[190] 交易业务收入影响因素 - 公司交易业务收入受到宏观经济环境、安全事件、自然灾害等因素的影响[191,192,193] - 公司交易业务的关键指标包括交易量、总预订金额和收入占总预订金额的比率(收取率)[196,197,198] 成本费用构成 - 公司销售和营销费用主要包括支付处理费用、广告和联盟营销费用等[203,204,205] - 公司一般和管理费用主要包括办公场所费用、专业服务费用等[206,207] - 公司人力成本包括工资、奖金、福利等[208] - 公司信息技术费用主要包括软件许可、系统维护、数据中心托管等[209] 财务业绩分析 - 公司收入净额同比增长2.7%，主要由于2023年收购Orinter、Interep、Consolid和Skypass等公司带来的业务拓展[219] - 公司旅游市场业务收入同比增长2.4%，主要受益于航班票务、旅游套餐、酒店预订等产品和服务的佣金收入增加[221,222] - 人员费用同比增加78.6%，主要由于股权激励费用增加6.5百万美元以及2023年收购带来的员工人数增加[226] - 销售及营销费用同比下降4.9%，主要由于广告及营销支出减少1.8百万美元[225] - 信息技术费用同比下降80.5%，主要由于资本化软件成本增加1.8百万美元[228] - 信用损失准备同比增加1126%，主要由于应收账款回收预期变化[229] - 折旧及摊销费用同比下降3.9%，主要由于巴西雷亚尔兑美元汇率下降[230] - 重组费用同比增加194%，主要由于计提一次性离职补偿[231] - 利息收入基本持平[232] 2024年上半年财务表现 - 公司收入净额在2024年6月30日结束的六个月内增加9.6百万美元或9%，主要由于2023年收购Orinter、Interep、Consolid和Skypass等公司带来的市场和业务扩张[239] - 公司旅游市场分部收入在2024年6月30日结束的六个月内增加9.6百万美元或9%，主要由于航班票务、旅游套餐、酒店住宿和其他旅游产品及服务的佣金收入增长[240] - 公司旅游市场分部在2024年6月30日结束的六个月内的总预订额增长3%，交易量增长59%[241] - 公司销售和营销费用在2024年6月30日结束的六个月内增加0.9百万美元或1%，主要由于联盟营销费用增加8.4百万美元或12%[243] - 公司人员费用在2024年6月30日结束的六个月内增加15.5百万美元或78%，主要由于股份支付费用增加9.5百万美元以及收购带来的员工人数增加[244] - 公司利息费用在2024年6月30日结束的六个月内增加6.1百万美元或37%，主要由于SOFR基准上升和Term Loan的额外债务修改费用[251] - 公司其他费用净额在2024年6月30日结束的六个月内增加4.8百万美元，主要由于外汇损失[253] - 公司2024年6月30日结束的六个月内的有效所得税率为-1.45%，高于2023年同期的-10.91%[255,256] 非GAAP财务指标 - 公司使用Adjusted EBITDA、Adjusted Net Loss和Adjusted Net Loss Per Share等非GAAP财务指标来评估其经营业绩[257-265] - 公司使用Free Cash Flow来衡量其流动性[258] 2024年第二季度及上半年财务表现 - 公司2024年第二季度净亏损为2,551.2万美元，同比增加74.6%[272] - 2024年上半年净亏损为4,497.0万美元，同比增加63.4%[272] - 2024年第二季度调整后净亏损为1,003.0万美元，同比增加135.3%[272] - 2024年上半年调整后净亏损为1,785.6万美元，同比增加98.6%[272] - 2024年第二季度自由现金流为-1,050.3万美元，同比下降112.9%[280] - 2024年上半年自由现金流为327.7万美元，同比增加119.4%[280] 现金流和资金状况 - 截至2024年6月30日，公司持有32.3百万美元的现金及现金等价物、受限现金和短期投资[282] - 截至2024年6月30日，公司在美国境外持有19.7百万美元的现金及现金等价物、受限现金和短期投资[283] - 公司目前无意在可预见的未来将这些境外资金汇回美国[284] - 公司有15.0百万美元的可用循环信贷额度[282] - 公司截至2024年6月30日有2,330万美元的无限制现金和现金等价物、900万美元的受限现金和短期投资、1,500万美元的未使用TCW信用额度[287] - 公司可能会根据L/C融资设施的完成时间而产生额外费用,从而导致未来12个月内的贷款本金和利息支付发生变化[289] - 公司认为目前的现金储备、经营活动产生的现金以及TCW信用额度的可用资金将满足未来12个月的营运资金和资本需求[290] 债务重组情况 - 公司于2024年1月、3月、5月、6月、7月和8月先后与贷款人签订了12至21次修订协议,主要涉及贷款期限延长、部分本金和利息支付延期、豁免违约等[291][292][293][294][295][296] - 公司于2024年6月30日违反了贷款协议的流动性财