财务业绩 - 公司总营收增长至5.517亿美元，同比增长9.8%[177] - 信用卡和贷款服务费用增加至4.815亿美元，同比增加13.2%[177] - 公司净利润为4.995亿美元，同比下降1.5%[178] - 公司的私有品牌信用卡和通用信用卡应收账款增至24.147亿美元，同比增长11.1%[182] 收入预测 - 公司预计未来期间的收入增长将取决于新零售合作伙伴的增加以及现有合作伙伴的增长，以及通用信用卡业务的营销投资水平[182] - 消费者金融保护局(CFPB)最近出台的新规将限制收取消费者的逾期费用，预计将对公司收入产生不利影响[182] - 公司正采取多种措施应对新规的影响,包括调整产品和政策,以及提高利率和收费等[182] 成本管理 - 利息费用增加主要由于新增借款以及信用卡和汽车金融业务的增长[185] - 信用损失准备金增加主要与汽车金融分部的经销商贷款有关[186,187] - 总运营费用增加主要包括员工薪酬、服务费用以及营销费用的增加[189,190,191] 非核心业务投资 - 公司将继续以成本减去减值(如有)加上由于可观察到的价格变化而产生的变化来记录其在非核心业务中的投资[184] 汽车金融业务 - 公司的核心汽车金融业务保持良好的盈利能力和现金流增长[173] - 公司的汽车金融业务继续保持稳定发展，目前已在34个州和两个领地服务670多家经销商[262,263] - 公司预计2024年管理资产规模将温和增长，主要来自于CAR在现有地理区域的扩张以及未来的服务区域拓展[279] - 公司近期经历了一定程度的逾期率上升和相关的核销，但相信不会对经营业绩产生重大不利影响，因为CAR的资产收益率较高，同时有足够的经销商储备金和其他抵押品来抵御信用损失[280] 信贷质量 - 贷款公允价值变动主要由于信贷组合的增长以及监管政策变化的影响[188] - 公司使用非公认会计准则指标来评估信贷组合的表现[201,202,203,204] - 公司的应收款逾期率有所上升，主要是由于通胀和消费者支付能力下降的影响，但预计未来会逐步改善[251,252] - 公司的综合本金净核销率有所上升，主要是由于一般信用卡应收款占比增加以及部分消费者受疫情影响无法按时还款，但预计未来会回归正常水平[255,256,257] 财务指标 - 公司总管理资产为24.15亿美元，较上一季度增加4.2%[215] - 90天以上逾期贷款占总管理资产的9.0%，较上一季度下降1.5个百分点[215] - 年化总管理收益率为39.0%，较上一季度下降0.4个百分点[215] - 年化综合本金净核销率为26.0%，较上一季度下降2.4个百分点[215] - 年化利息费用率为6.3%，较上一季度上升0.5个百分点[215] - 年化净利差率为6.7%，较上一季度上升2.0个百分点[215] - 公司贷款公允价值为22.77亿美元，较上一季度增加5.9%[206] - 贷款公允价值与总管理资产的比率为94.3%，较上一季度上升1.5个百分点[206] 信用卡业务 - 期末管理应收账款总额为20.50亿美元[217] - 90天以上逾期应收账款占期末管理应收账款的10.0%[217] - 年化总管理收益率为45.5%[217] - 年化合并本金净核销率为18.0%[217] - 年化净利差率为23.3%[218] - 私有品牌信用卡期末管理应收账款为9.44亿美元[225] - 私有品牌信用卡90天以上逾期应收账款占期末管理应收账款的7.5%[228] - 一般信用卡期末管理应收账款为14.01亿美元[235] - 一般信用卡90天以上逾期应收账款占期末管理应收账款的10.6%[235] - 公司在报告期内继续扩大信用卡业务规模[226][229][236][243] - 公司的总管理应收款水平持续增长，从2023年6月30日到2024年6月30日增加了2.413亿美元[249] - 公司的私有品牌信用卡应收款在2024年6月30日前12个月内增加了1.211亿美元，一般信用卡应收款增加了1.202亿美元[249] - 公司预计2024年剩余时间内总管理应收款将继续增长，但增速可能会有所放缓[249,254] 财务政策 - 公司的利息支出率有所上升，主要是由于融资成本上升，预计未来会继续上升[258] - 公司的净利差率有所下降，主要是由于核销率上升，但预计未来会有所改善[259] - 公司的平均年利率保持相对稳定，预计2024年不会有太大波动[260] - 公司的应收款购买额有所波动，主要受新增合作伙伴、季节性因素和融资可用性的影响[261] 融资活动 - 公司发行了1.5亿美元6.125%的2026年优先票据和5.72亿美元9.25%的2029年优先票据[291,292] - 公司发行了3,188,533股7.625%的B系列优先股,募集资金7,650万美元[293] - 公司在2021年6月和7月发行了B系列优先股,2022年8月和2023年12月分别启动了优先股和普通股的"随时发行"计划[294,295] - 公司在2019年11月和2020年3月发行了1亿美元