营收和毛利率 - 公司营收在三个月和九个月期间分别下降16.6%和19.4%，主要由于客户吸收完成品库存导致需求下降[146][147] - 工业、医疗、国防和航空航天、汽车行业营收下降9.5%[146] - 通信网络和云基础设施行业营收下降33.5%[146] - 毛利率在2024年6月29日和2023年7月1日三个月期间均为8.3%[148] - IMS毛利率从2023年7月1日的8.3%下降至2024年6月29日的7.6%[148] - CPS毛利率从2023年7月1日的8.8%上升至2024年6月29日的11.5%，主要是由于2023年第三季度确认了某些固定价格客户合同的重大损失，而2024年第三季度则没有[148] - 2024年6月29日和2023年7月1日九个月期间毛利率分别为8.5%和8.3%[149] - IMS毛利率在这两个期间均为7.6%[149] - CPS毛利率从2023年7月1日的11.8%上升至2024年6月29日的12.4%，主要是由于2023年第三季度确认了某些固定价格客户合同的重大损失，但部分被不利的产品组合所抵消[149] 成本和费用 - 由于长期合同、产品复杂性、材料成本和可用性、劳动力成本和生产率等因素的不确定性，公司需要定期评估并更新完工成本估计[139][140] - 由于成本估计变化导致的收入和营业利润的有利和不利影响[141][142] - 2024年6月29日和2023年7月1日三个月期间销售、一般及管理费用分别为6200万美元和6900万美元[151] - 2024年6月29日和2023年7月1日九个月期间销售、一般及管理费用分别为1.96亿美元和1.93亿美元[153] 宏观经济挑战 - 公司正在应对通胀、供应链限制、汇率波动、高利率等宏观经济挑战[132][133] - 公司正在采取定价和成本节约措施来抵消这些挑战的负面影响[132] 业务转型 - 公司正在向更高价值的机会组合转型，以应对不断变化的市场[132] - 公司正在评估OECD提出的全球最低税率的潜在影响[134] 流动性和资金管理 - 公司主要依靠经营活动现金流、应收账款销售计划、供应商贸易信贷、制造库存、设备投资、偿还债务和股票回购等来维持流动性[180] - 公司相信现有现金资源和其他流动性来源,加上经营活动产生的现金,足以满足未来12个月的营运资金需求[181] - 公司将现金存放在多家公司认为信誉良好的金融机构,但无法保证这些机构未来不会破产,从而导致公司存款损失[182] - 公司35%的现金余额存放在美国,如果需要将外国子公司的现金汇回美国,可能会产生税收负担[183] - 公司未发现任何重大的表外安排[185] 内部控制 - 公司识别出一些内部控制重大缺陷,正在采取补救措施以解决这些问题[189][190][191][192][193][194] - 公司聘请第三方顾问全面评估会计和报告职能[192] 经营风险 - 客户订单取消、推迟和预测减少可能会降低公司的销售额、净收入和流动性[207] - 公司CPS业务的成功对实现更高毛利率的战略至关重要，如果CPS业务不成功可能会降低公司未来的毛利率和经营业绩[208,209] - 全球供应链短缺限制了公司的生产和发货能力，如果无法将不断上升的组件成本转嫁给客户，公司的盈利能力将受到影响[210,211,212] - 新冠疫情对公司的经营和财务状况产生了重大不利影响，未来疫情再次爆发也可能产生类似影响[213,214,215] - 美国贸易政策可能增加公司为美国客户提供离岸和在岸制造服务的成本，导致客户减少订单[216,217] - 业务或运营转移可能增加公司成本并干扰为客户提供服务的能力[218,219] 合规风险 - 公司需要遵守多项出口管制和政府合同法规,违反可能导致罚款和未来收入减少[220,221,222] - 如果公司制造或设计了有缺陷的产品,或者制造过程不符合法规标准,可能面临索赔、罚款和失去客户[223,224] - 公司知识产权保护不力或被指控侵犯他人知识产权,可能需要支付大额成本或损害赔偿[225,226,227,228] - 违反就业相关法律可能导致支付大额赔偿,从而降低净收入[229,230] 信息安全风险 - 网络攻击和信息系统中断可能中断公司运营,导致客户和员工数据丢失,并使公司承担损害[231] - 公司依赖第三方提供的内部和基于云的网络和系统进行全球财务报告、库存管理、采购、开票、员工工资和福利管理以及电子邮件通信等功能[232] - 公司的制造执行解决方案软件42Q在云端运行,可能会因火灾、洪水、停电、网络故障、恐怖袭击、IT供应商的性能故障等事件而中断[232] - 公司的内部和基于云的基础设施可能会受到黑客攻击、病毒和恶意软件的侵害,导致敏感个人或商业信息泄露[232] - 公司的国防和航天业务需要遵守美国政府有关保护未分类政府信息的法规,并报告影响此类信息的网络安全事件[232] - 公司可能无法完全防范网络攻击,这可能会导致业务中断、损失和声誉受损[232] 环境合规风险 - 应对气候变化的全球、国家