太极股份（002368） - 公司为中国电科集团将旗下软件与信息服务龙头企业，卡位信创及数据要素核心[1] - 全资子公司具备涉密信息系统集成甲级资质，高峰期年营收达40亿，本轮政府信创采购回暖有望推动集成业务营收及利润贡献重回增长态势[1] - 子公司中电科金仓是历史最悠久的国产数据库厂商，核心源代码自主率达到100%，连续四年在国产数据库关键应用领域销售套数第一，客户资源优质[1] - 公司长期深耕政务云和政务数据市场，承建多个省级政务云及政务大数据平台，2023年中标多个数据要素标杆项目[1][6] - 朱丽江预计2024-2026年公司EPS分别为0.61/0.96/1.40元，增速为1.3%/57.8%/45.6%[4] 德固特（300950） - 公司是炭黑装备制造业的"隐形龙头"，面向以炭黑行业为主要应用场景[2] - 公司加快从"设备供应商"向"综合解决方案提供商"的转型进程[2][13] - 公司主要受益于炭黑需求增长和炭黑厂商资本开支提升[2][7] - 范益民预计公司2024-26年归母净利润分别为1.29/1.61/2.01亿元，给予2024年24倍PE，对应目标价20.6元[7][8] - 公司海外营收占比高达66.43%，在手未确认收入订单5.15亿元，同比增长17.47%[13] 政府化债对信创及数据要素的影响 - 政府化债让地方可以腾出更多精力和财力空间来促发展、保民生，有望推动地方政府购买力和投资意愿的修复，推动信创及数据要素实现较快发展[5] 炭黑设备市场机会 - 炭黑生产的三大流程中涉及到多种关键设备，设备价值量相对较高[9] - 预计2024-26年全球炭黑设备市场空间分别为53.0、68.1、90.2亿元，期间CAGR为30.52%[11] - 公司加快从"设备供应商"向"综合解决方案提供商"的转型进程，是黑猫股份、龙星化工等公司的专业炭黑生产装备配套供应商[13]