文章核心观点 - 西部数据公司(WDC)预计将于7月31日报告2024财年第四季度业绩 [1] - 公司预计第四季度非GAAP每股收益将在0.90美元至1.20美元之间,而市场预期为1.26美元 [2] - 公司预计第四季度非GAAP收入将在36亿至38亿美元之间,市场预期为37.7亿美元,同比增长41.1% [3] 行业分析 HDD业务 - 公司HDD业务表现良好,受益于SMR产品组合需求增加 [5] - 上一季度,SMR驱动器占近线数据存储出货量的50% [5] - 第四季度HDD收入预计为18.29亿美元 [7] Flash业务 - 公司Flash收入有望环比改善,因为公司专注于优化比特出货量和ASP [6] - SSD解决方案需求增加有利于公司 [6] - 第四季度Flash收入预计为18.75亿美元 [7] 终端市场 - 云计算市场受益于近线存储出货量增加和单价上涨 [8] - 消费者市场SanDisk高端品牌需求强劲,支撑收入 [8] - 客户端市场受益于Flash解决方案需求增加和ASP上涨 [8] 其他关键点 - 公司过去4个季度平均超预期61.6% [4] - 过去一年股价上涨60.4%,行业平均上涨67.8% [4] - 但宏观经济不确定性和成本上升仍是隐忧 [8]