财务状况 - 公司现金及现金等价物为4.19亿美元，较上年同期下降77.0%[42] - 公司总资产为552.55亿美元，较上年末下降3.2%[42][43] - 公司现金及现金等价物和有价证券投资总额为5.21亿美元[61] - 公司预计2024年第四季度将出现负现金流，且2024年11月有19.83亿美元债务到期[61] - 由于公司目前没有承诺的融资来源支持未来12个月的运营，存在持续经营的重大不确定性[60,62] - 公司正在积极与融资方商讨筹措额外资金的方案，但无法保证一定能成功[62] 经营业绩 - 公司营业收入为79.68亿美元，同比下降8.9%[45] - 公司服务收入为75.62亿美元，同比下降8.5%[45] - 公司设备销售及其他收入为4.06亿美元，同比下降14.5%[45] - 公司营业成本为80.48亿美元，同比增长1.3%[45] - 公司销售、一般及管理费用为12.19亿美元，同比下降16.4%[45] - 公司净亏损为3.13亿美元，上年同期净利润为4.66亿美元[45] - 公司每股基本亏损为1.15美元，上年同期每股基本收益为1.72美元[45] - 公司其他综合亏损为2.34亿美元，主要由于外币折算差额和可供出售债务证券未实现损失[45] 业务概况 - 公司已完成与DISH Network的合并，目前正专注于两家业务的整合以实现协同效应、降本增效和其他预期收益[58,59] - 公司目前主要经营四大业务分部:付费电视、零售无线、5G网络部署、宽带和卫星服务[64] - 公司提供DISH和SLING两大品牌的付费电视服务，截至2024年6月30日共有807.4万付费电视用户[65] - 公司提供Boost Mobile和Gen Mobile两大品牌的全国性预付费和后付费零售无线服务，截至2024年6月30日共有728.1万无线用户[66,67] - 公司已投资超过300亿美元用于无线频谱许可证，正在建设全国首个基于云原生、开放式无线接入网络(O-RAN)的5G网络[68,69] - 公司已完成2023年6月14日的大部分5G部署承诺，覆盖超过2亿美国人的5G VoNR和2.5亿美国人的5G宽带服务[70] - 公司的卫星宽带业务收益主要取决于利用现有卫星容量为现有客户提供持续服务以及与新客户建立商业关系的能力[72,73] - 公司于2023年12月启用EchoStar XXIV卫星，为北美和南美提供额外的宽带容量[73] 会计政策 - 公司采用三级公允价值层级确定公允价值[1][2][3] - 现金及现金等价物、应收账款和流动负债的账面价值与公允价值相等或接近[2] - 公司投资的公开交易股票和美国政府债券的公允价值主要基于第1层级输入[3] - 公司投资的其他债券的公允价值主要基于第2层级输入[3] - 公司确认获取客户合同的增量成本为资产，并在预计客户使用期或合同期内摊销[4] 费用分析 - 公司广告费用分别为1.64亿美元和2.07亿美元[5]，6个月分别为3.28亿美元和3.8亿美元[5] - 公司研发费用分别为2900万美元和2700万美元[6][7]，6个月分别为5400万美元和5500万美元[6][7] 投资组合 - 公司的当前战略性投资组合包括少数几家发行人的证券，其价值取决于这些发行人的表现和获得必要额外融资的能力[116] - 公司的其他当前投资组合包括商业票据、公司证券和美国国债等各种债务工具[117] - 公司持有的受限现金、现金等价物和受限市场投资证券主要用作公司信用证、保证金和信托的抵押品[118] - 公司持有一些非公开交易的债务和/或股权证券作为长期投资[119] - 公司持有NagraStar、Invidi、TerreStar Solutions、Deluxe/EchoStar和Broadband Connectivity Solutions等公司的股权投资[120][121][122][123][124] - 公司的部分投资采用权益法核算，部分采用公允价值计量[125][127] - 公司的衍生工具工具(期权)于2024年4月1日到期,公司未行使该期权[132][133] 资产情况 - 截至2024年6月30日，公司总库存为5.57亿美元，其中包括完工品4.20亿美元、在制品和维修服务6,218.8万美元、寄售2,743.1万美元和原材料4,795.3万美元[136] - 截至2024年6月30日，公司固定资产和无形资产净值为94.27亿美元，主要包括客户租赁设备18.45亿美元、卫星38.77亿美元、5G网络部署设备46.50亿美元和软件及电脑设备26.94亿美元[137][138] - 2024年上半年公司折旧和摊销费用为9.93亿美元，其中包括客户租赁设备1.31亿美元、卫星1.51亿美元、5G网络部署设备3.46亿美元和软件及电脑设备1.85亿美元[139] - 公司拥有9颗在轨卫星用于付费电视业务，其中7颗自有卫星和2颗租赁卫星[144][145][147] - 公司正在建造1颗新的DBS卫星EchoStar XXV，预计于2026年发射[149] - 公司拥有9颗在轨卫星用于宽带和卫星服务业务，其中6颗自有卫星和3颗租赁卫星[150][151][152] 租赁情况 - 2024年上半年